中国宏观税负的最优动态区间与结构性减税——基于税收政策目标均衡的视角

An Analysis on the Optimal Dynamic Interval of Macro Tax Burden and Structural Tax Reduction in China from the Perspective of Balanced Tax Policy Objectives

文章将政府生产性公共资本支出以存量形式引入生产函数,将政府生产性转移支付引入资本积累方程,构建了三部门动态随机一般均衡模型,基于税收政策目标均衡视角,估计中国宏观税负水平的最优动态区间。对税率结构调整的模拟实验发现,总体看,当前中国的宏观税负处于最优动态区间,降低宏观税负水平可以增加社会产出水平,但会显著降低政府税收;从税率结构看,消费税税率的下调除了在短期内对提升消费水平有积极意义,对经济产出和税收收入都会带来负面冲击,而资本所得税和劳动所得税的下调除了会降低税收水平,对产出、投资和消费都会产生有利的正向冲击。基于此,考虑到经济仍然面临严重的下行压力,文章提出了继续实施结构性减税的政策建议。