现代信用风险计量模型研究和比较

商业银行的信用风险是指借款人或交易对手未履行其财务性的或合约性的债务义务而使商业银行蒙受损失的风险。这里采用的是"未履行"而不是"未能履行",意味着一种是能力不足,二是意愿不足,"不愿"履行义务[1]。既有客观上的原因,也有主观意义上的不愿意。金融工程者为如何识别,定性和定量的分析信用风险作出了很大的努力,信用风险模型主要有下面几类。