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中国股市收益率波动实证研究──基于自回归条件持续性模型 被引量：2

Empirical Study of Stock Returns Volatility in China Based on Auto-regressive Conditional Duration Model
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摘要 结合高频数据和自回归条件持续性(ACD)模型进行的研究表明:在中国市场,自回归条件持续性模型可以成功用来衡量交易到达的强度。最后展望了该模型的发展方向。 Research based on combination of high frequency data with Auto - regressive Conditional Duration （ACD） Model shows that ACD model can successfully describe the intensity of bargaining arrival. New development directions of ACD model are discussed based on the results.
作者 蔡艳萍 谢家泉
机构地区 湖南大学工商管理学院 广东金融学院基础部
出处 《财经理论与实践》 CSSCI 北大核心 2006年第1期62-66,共5页 The Theory and Practice of Finance and Economics
基金 湖南省社会科学基金(05YB28)资助项目
关键词 高频数据 自回归条件持续性模型 持续性 微观结构理论 High Frequency Data ACD model Duration Microstructure Theory
分类号 F830.9 [经济管理—金融学]
  • 相关文献

参考文献8

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共引文献42

同被引文献32

引证文献2

财经理论与实践
2006年 第1期

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