摘要
由于市场价格变化常常是跳跃式的,保底型基金的保底收益不一定能实现.利用无套利原理,当股指满足跳扩散模型时,用偏微分方程的方法给出了有违约可能的保底基金的定价和保底不成功概率的公式并作了一些定性分析.
Because of the widely-existed jump of market price, the fund with promised lowest return can not be guaranteed. Based on jump-diffusion model, the formula is obtained for both the price and the default probability and some qualitative analyses axe made by partial deffrential equation approach.
出处
《同济大学学报（自然科学版）》
EI
CAS
CSCD
北大核心
2008年第6期849-853,共5页
Journal of Tongji University:Natural Science
基金
国家"九七三"重点基础研究发展计划资助项目(2007CB814903)
国家自然科学基金资助项目(10471106
10671103)
关键词
跳扩散
保底基金
违约概率
jump diffusion
fund with promised lowest return
default probability
