关于燃料油期货最优套期保值比率的实证研究
被引量：1
摘要
最优套期保值比率的确定是套期保值理论的核心问题。本文运用传统的最小二乘线性回归模型(OLS)和误差修正模型(ECM)分别对燃料油期货市场的最优套期保值比率进行了估计,并对套期保值的效果进行比较分析。结果表明:基于协整的误差修正模型估计的最优套期保值比率具有较好的保值效果。
出处
《华商》
2007年第23期1-2,共2页
Chinese Businessmen
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