可转换债券融资的特征及其评价

国务院证券委决定选择一部分未上市的国有企业发行可转换债券,以解决国有企业资本金不足的困难。可转换债券是指发行人依照法定程序发行,在一定期间依据约定的条件可转换成股票的债券,是公司发行的一种混合型的融资工具,同时兼有债券和权益资本的特点。现就其融资的基本特征、价值的确定及其融资的优缺点作些介绍,以供参考。一。