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上证综合指数VaR度量的比较研究 被引量:2

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摘要 文章利用三种不同分布下的GARCH族模型度量了上海股票市场的潜在风险.通过返回检验,可看出t分布所估计出来的VaR值过于保守,而在99%的置信水平下,使用正态分布存在对风险的低估.在不同置信水平下,使用PARCH-GED能较好地刻划上证指数的尖峰厚尾特征,从而也能更准确地度量沪市的风险值。
出处 《统计与决策》 CSSCI 北大核心 2009年第15期135-137,共3页 Statistics & Decision
基金 国家自然科学基金资助项目(60503027)
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参考文献2

共引文献63

同被引文献18

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引证文献2

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