期刊文献+
任意字段
题名或关键词
题名
关键词
文摘
作者
第一作者
机构
刊名
分类号
参考文献
作者简介
基金资助
栏目信息

VAR方法及在基金投资组合风险管理中的实证分析

下载PDF
导出
摘要 VAR英文为Value—at—risk，通常译为在险价值。VAR是指在市场正常波动下，某一金融资产或证券组合的最大可能损失，更为精确的讲就是：在一定的概率水平下（置信度），某一金融资产或证券组合在未来特定的一段时间内的最大可能损失。VAR方法是建立在马克维茨投资组合理论和法玛的有效市场理论基础上的，在此基础上VAR是可以运用数量统计的方法精确地计算出投资组合中各项因素的风险度量，
作者 郎雯 李玉辉
机构地区 西南财经大学
出处 《财会通讯（中）》 2009年第9期9-11,共3页 Communication of Finance and Accounting
关键词 VAR方法 组合风险管理 实证分析 基金投资 有效市场理论 投资组合理论 证券组合 金融资产
分类号 F224 [经济管理—国民经济] F830.91 [经济管理—金融学]
  • 相关文献

参考文献5

二级参考文献13

  • 1Jamshudian F，Financial Products，1996年，50期，17页
  • 2Morgan, P. J.. Risk Metrics Technology, Document: 3rd ed. [M] . New York: Morgan Trust Company Global Research, 1995.
  • 3Jorison, P.. Value at Risk: The new benchmark for controlling market risk [M] . New York: The McGraw- Hill Companies, 1997.
  • 4Nelson, D. B.. Conditional heteroskedasticity in asset returns: a new approach [J] . Econometrica, 1991,(59) : 347 - 370.
  • 5Hamilton, D.. Time Series Analysis [M] . Princeton: Princeton University Press, 1994.
  • 6Kendall, P.. Techniques for verifying the accuracy of risk measurement models [ J] . Journal of Derivatives, 1995, (3) : 73- 84.
  • 7Engle, R. F., Ng, V.K.. Measuring and testing the impact of news on volatility [ J ] . Journal of Finance, (48) : 1749 - 1778.
  • 8Basle Committee on Banking Supervision. Amendment to the Capital Accord to Incorporate Market Risks[M] . Basle: Bank for International Settlements, 1996.
  • 9Smithson, C., Minton, L.. Value at risk [J] . Risk, 1996, (9) : 25 - 27.
  • 10Duffie, D., Pan, J.. An overview of value at risk [J] . Journal of Derivatives, 1997, (4): 7-49 .

共引文献173

财会通讯（中）
2009年 第9期

相关作者

内容加载中请稍等...

相关机构

内容加载中请稍等...

相关主题

内容加载中请稍等...

浏览历史

内容加载中请稍等...
;
使用帮助 返回顶部