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我国原油价格波动性的实证研究——基于GARCH类模型的分析 被引量:4

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摘要 本文利用GARCH模型、GARCH-M模型和EGARCH模型研究我国原油价格的波动性。研究结果表明,原油价格的波动存在集聚性和持续性,波动幅度比较大,波动集聚现象比较持久。原油市场预期风险的增加会带来预期收益的增加,符合市场经济的运行原则。我国原油价格波动存在着非对称性,油价下跌的信息对以后油价的波动影响更大。
作者 杨晓华
出处 《价格理论与实践》 CSSCI 北大核心 2010年第2期21-22,共2页 Price:Theory & Practice
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