期刊文献+

不同规模公司股票在不同市场状态下动量效应研究 被引量:9

下载PDF
导出
摘要 本文旨在考察不同规模公司股票在不同市场状态下的动量效应表现。研究结果表明,大规模公司在牛市及熊市阶段均有显著的动量组合利润,但在同是牛市的两个阶段其表现有显著不同;小规模公司则无论在牛市和熊市均不存在动量组合利润;单纯的输者赢者组合也表现出市场状态间的差异。
作者 柯军 卢二坡
出处 《财经问题研究》 CSSCI 北大核心 2011年第1期82-88,共7页 Research On Financial and Economic Issues
  • 相关文献

参考文献23

  • 1Jegadeesh, N., Titman, S. Returns to Buying Winners and Selling Losers: Implications for Stock Market Efficiency[ J]. Journal of Finance,1993, (48) :65 -91.
  • 2Foerster, S., John, S. Back to the Future [ J ]. Canadian Investment Review, 1995, (7) :9 - 13.
  • 3Rouwenhorst,K. G. International Momentum Strategies [ J ]. Journal of Finance, 1998, ( 53 ) :267 - 284.
  • 4Rouwenhorst, K. G. Local Return Factors and Turnover in Emerging Stock Markets [ J ] . Journal of Finance, 1999, (54) : 1439 - 1464.
  • 5Jegadeesh, N., Titman, S. Profitablity of Momentum Strategies: An Evaluation of Alternative Explanations [J]. Journal of Finance,2001, (56) :699 -720.
  • 6Hameed, A., Kusnadi, Y. Momentum Strategies: Evidence from Pacific Basin Stock Markets [J]. Journal of Finance, 2002, (25) :383 - 397.
  • 7Hon, M.T., Tonks, I. Momentum in the United Kingdom Stock Market [ J ] . Journal of Multinational Finance Manage, 2003, ( 13 ) :43 - 70.
  • 8Glaser, M., Weber, M. Momentum and Turnover: Evidence from the German Stock Market [J]. Schmalenbach Business Review, 2003, ( 55 ) : 108 - 135.
  • 9Muga, L, Santamarta, R. The Momentum Effect in Latin American Emerging Markets [ J ] . Emerging Markets Finance Trade ,2007, (43) :25 -46.
  • 10周琳杰.中国股票市场动量策略赢利性研究[J].世界经济,2002,25(8):60-64. 被引量:133

二级参考文献141

共引文献396

同被引文献126

引证文献9

二级引证文献35

相关作者

内容加载中请稍等...

相关机构

内容加载中请稍等...

相关主题

内容加载中请稍等...

浏览历史

内容加载中请稍等...
;
使用帮助 返回顶部