摘要
本文基于1990～2008年国际市场大米月度价格数据,运用ARCH类模型分析了国际大米价格波动的规律及其影响因素。本文发现,国际大米价格波动存在一阶ARCH效应和"杠杆效应",库存的结转作用是这两种效应存在的原因,即正向价格冲击使库存持有者减少了库存,减弱了其缓冲下期价格波动的能力。另外,分析还发现,WTO谈判所带来的贸易自由化、国际石油价格的上升以及美元的贬值加剧了国际大米价格波动。
出处
《中国农村经济》
CSSCI
北大核心
2011年第2期83-92,共10页
Chinese Rural Economy
基金
国家社会科学基金重大项目"全球市场化背景下国家粮食安全战略与政策选择"(编号:08&zd015)
中央高校基本科研业务专项基金项目"气候变化对区域粮食生产的影响及农业应对策略"(编号:KYT201005)的部分研究成果
