摘要
本文介绍了平均周期是随机的亚式期权,平均周期开始于当标的资产的价格通过一障碍,得到了连续几何平均情况下的看涨期权的封闭解.
We introduce the Asian option but where the averaging period is random,the average begins when the underlying price hits a barrier.We give a closed-form formula for call price in the case of a continuous geometric average.
出处
《应用数学》
CSCD
北大核心
2006年第S1期175-178,共4页
Mathematica Applicata
关键词
亚式期权
停时
布朗运动的强马尔可夫性
Asian option
Stopping time
Strong Markov property of Brownian motion