摘要
在对期货市场的信息效率进行分析时,采用带虚拟变量的TARCH模型对期货市场的周日历效应进行了检验。结果表明,中国油脂期货市场存在周日历效应,不同价格波动阶段分别存在正的"周一效应"或负的"周二效应",或二者兼备,市场不符合弱式有效条件。中国油脂期货市场信息效率较低。
出处
《世界农业》
北大核心
2012年第3期37-41,共5页
World Agriculture
基金
教育部人文社科研究基金项目(11YJC790081)
国家社科基金项目(11CJY063)
湖北省教育厅人文社科重点项目(2011JYTE022)