基于新Nelson—siegel扩展模型的国债利率期限结构实证研究

随着中国利率市场化进程的逐步推进，对中国利率期限结构的研究将越来越重要。在国外利率期限结构模型现有理论的基础上，结合中国国债市场的特点，提出了新的扩展Nelson—Siegel模型的方法，并在中国国债交易数据的实证分析的基础上，证明了该扩展方法的有效性。新提出的扩展模型适合中国利率期限结构的估计。