基于ARCH模型的股票收益率波动性分析

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摘要风险与收益的关系是金融理论研究的基础,股票价格的波动在某种程度上反映了股票的风险.由于随着时间的发展,股价会上下波动,怎样把握股价的这种波动来管理风险以实现收益最大化是投资者面临的一大难题.本文通过利用ARCH族模型,对股票收益的波动性进行了实证研究,发现我国股市存在的问题,提出相应的政策建议,对今后的理论和实践研究具有重要的指导意义.

作者林艳丽

机构地区东北财经大学

出处《赤峰学院学报（自然科学版）》 2014年第7期70-72,共3页 Journal of Chifeng University(Natural Science Edition)

基金 2012年度黄山学院本科教学工程示范教研室项目(2012JYS01)阶段性成果

关键词波动性收益 ARCH模型

分类号 F224 [经济管理—国民经济] F832.51 [经济管理—金融学]

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