中国铝业（601600）矿业龙头具备丰厚重估价值

我们认为，尽管中国铝业2014年依旧很难看到盈利改善的空间，但国企改革、企业瘦身的逻辑则将会长期影响公司业绩。未来，我们认为公司在引入民间资本、实施混合所有制方面也将有所尝试，改革力度或超预期。