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中美货币政策对大宗商品价格影响探讨——基于MS-VAR模型的研究 被引量：4

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摘要 中国作为制造业大国,一直密切关注大宗商品价格的变化。运用MS-VAR模型,考察在三种区制下,中美货币政策对大宗商品价格的影响。基于MSI(3)-VAR(1)模型实证和累积脉冲响应结果分析表明:在经济增长收缩期,中美货币政策不能影响大宗商品价格的走势;在经济增长平稳期,大宗商品价格主要受美国货币供应量的影响;在经济增长扩张期,尤其是2008年次贷危机后,大宗商品价格主要受中国货币供应量的影响。
作者 王天祥 常清
机构地区 中国农业大学经济管理学院
出处 《金融理论与实践》 北大核心 2015年第4期1-4,共4页 Financial Theory and Practice
关键词 货币政策 大宗商品价格 MS-VAR
分类号 F830.91 [经济管理—金融学]
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参考文献6

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同被引文献100

引证文献4

二级引证文献10

金融理论与实践
2015年 第4期

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