基于SVAR-DCC-GARCH模型的经济政策不确定性与原油价格相关性研究

文章以2000年1月到2016年9月的经济政策不确定性指数、大庆原油月均价、布伦特期货价格为研究对象,基于SVAR-DCC-GARCH模型展开相关性研究。研究结果表明,原油收益率变化是经济政策不确定性的单向格兰杰原因;原油收益率水平与经济政策不确定性两者之间具有动态相关关系;原油现价对经济政策不确定性影响高于原油期货。提出不断完善经济政策不确定性指数指标体系,构建有中国特色的衡量指标;优化成品油的定价机制;优化能源结构,发展清洁能源,推进绿色金融发展的建议。