招商银行股票价格预测研究——基于GARCH模型

股票价格常常背离其理论价格而根据供求关系形成,而供求关系又受到多种因素影响。因此,股票价格难以准确预测。本文利用广义自回归条件异方差模型(GARCH模型),通过收集相关股票价格的历史资料数据,运用SAS软件构建GARCH模型,对招商银行股票进行相关的技术分析,并就其投资前景作出试探性的预测。