非法金融活动的识别监测框架研究

Research on the Identification and Detection Framework of Illegal Financial Activities

非法金融活动带来的挑战日益严峻,对其进行有效的识别监测势在必行。金融抑制政策、金融下行周期以及信息技术发展都催生了非法金融活动。非法金融活动的潜在来源包括民间金融、影子银行、跨境金融、非金融企业金融化与金融创新等,这些非正规金融形式均应被纳入监测。非法金融活动主要面向低净值投资者与中小微融资群体,产品通常承诺高回报与保本。平台通常采用低资本金高杠杆模式运营,获得的外部增信具有不可靠性,活动数据具有多模态与不精确化的特征。根据非法金融活动的共性与典型特征,本文从宣传特征、产品特征、平台特征、投资者与平台高管特征以及地域特征五个维度构建非法金融活动监测指标体系。同时,本文利用监管科技手段构建非法金融活动识别监测系统,为监管实践提供可行的技术应用方案。