基于投研一体化平台的债券量化实践

Quantitative Practice of Bond Market:Based on Investment-Research Platforms

从债券市场的发展方向、机构投资者的业务诉求以及海外市场的成功经验来看,开展债券量化业务正当其时。选择投研一体化平台来实现债券量化在各个场景的应用是一条可行路径。本文主要基于债券量化业务中的三个重要因素——驱动因素、风险控制和交易执行,构建了包括六个子系统的投研一体化平台,并在此平台上实践了智能建仓、利率多因子模型构建和债券指数基金监控等经典场景,体现出平台具有较高的实用价值。