基于风险平价的证券价格指数量化投资策略研究

以股票和债券为投资标的,通过量化手段完成基于风险平价的投资策略的构建。通过回溯测试发现,风险平价的投资策略在各项风险收益指标中均优于传统股债60/40投资策略。结论表明:基于风险平价的投资策略能够有效平衡投资组合的风险与收益;与传统股债60/40投资策略相比,风险平价的投资策略在熊市和震荡市中有着更好的业绩表现,有着良好的实际投资运用价值。