基于Matlab的马科维茨投资组合理论的实证研究

一、前言马科维茨投资组合模型,是投资学中一种重要的科学理论模型。它通过对所有资产的历史数据进行分析,在保证风险水平不变的同时获取最高的收益,为投资人提出了具有科学依据的量化资产配置的方案。本文以马科维茨模型为理论基石,借助Matlab的Portfolio金融工具箱,选取汇添富上证综合指数基金中具有市场代表性价值的4支股票展开案例分析,采用2017年1月1日—2021年8月1日的日频收盘价数据,构建均值—方差模型和投资组合有效边界模型,计算出夏普比率最大的股票投资组合,实证检验马科维茨模型在股票投资中的作用。