期刊文献+
任意字段
题名或关键词
题名
关键词
文摘
作者
第一作者
机构
刊名
分类号
参考文献
作者简介
基金资助
栏目信息

中国股市动态VaR计量模型分析 被引量：6

A Dynamic Mode Analysis of China's Stock Market VaR Metering
下载PDF
导出
摘要 风险测量是现代金融活动的中心。近年来,新兴的VaR测量方法已成为国际上风险管理的主流方法。文章介绍了利用GARCH模型的VaR计算方法,并比较了基于不同分布假设的4种GARCH模型计算的VaR值,并得出以下结论:证券市场收益率具有强烈的GARCH效应和非正态分布性;基于GARCH-T的VaR估计值在给定的显著性水平下能够有效地度量金融资产的风险。
作者 马丹
机构地区 西南财经大学统计学院
出处 《统计与信息论坛》 2003年第6期67-71,共5页 Journal of Statistics and Information
关键词 VAR 分布函数 GARCH模型族
分类号 F83 [经济管理—金融学]
  • 相关文献

二级参考文献4

共引文献69

同被引文献21

  • 1刘国光,王慧敏.不同频率美元汇率动态相关性分析[J].郑州轻工业学院学报（社会科学版）,2004,5(3):7-10. 被引量：1
  • 2阎海岩.中国股市波动性研究[J].统计与信息论坛,2004,19(5):40-43. 被引量：14
  • 3菲利普·乔瑞.VAR:风险价值--金融风险管理新标准[M].北京:中信出版社,2000.
  • 4菲利普·乔瑞著.陈跃译.VAR:风险价值.北京:中信出版社.2005.
  • 5张世英 樊智.协整理论与波动模型[M].北京:清华大学出版社,2004.170-177.
  • 6Bollerslev,T.(1986),Generalized Autoregressive Conditional Heteroscedasticity[J].Journal of Econometrics,31:307-327.
  • 7Engle,R.E.(1982) Autoregressive Conditional Heteroscedasticity with Estimates of the Variance of U.K.inflation[J].Econometrica,50:987-1008.
  • 8Kupiec P H.(1995),Techniques for verifying the Accuracy of Risk Measurement Model[J].The journal of Derivatives,1995,9(2).
  • 9Peter Bhlmann,Alexander J.McNeil (2002),An AlgoRithm for Nonparametric GARCH Modeling[J].Computational Statistics & Data Analysis,40,665 -683.
  • 10Silverman,B.W.(1986),Density Estimation for Statistics and Data Analysis[M].Chapman and Hall,London.

引证文献6

二级引证文献8

统计与信息论坛
2003年 第6期

相关作者

内容加载中请稍等...

相关机构

内容加载中请稍等...

相关主题

内容加载中请稍等...

浏览历史

内容加载中请稍等...
;
使用帮助 返回顶部