美国证券交易委员会新的油气报告披露条例及其影响

美国证券交易委员会(SEC)于2008年12月发布了对上市公司油气披露的规定进行修订的最终条例。新条例对"油气生产活动"和"探明油气储量"的定义进行了重要修订,增加了油气储量的披露要求,并且要求在美国上市的外国私有公司在披露油气信息时遵循与美国国内公司一致的规定。一旦新条例生效,在美国上市的中国石油公司不仅需要按照新的储量定义进行储量估计,而且需要披露更多的油气信息。

美国证券交易委员会《盯市会计研究》评介

美国2007年底爆发的次贷危机经过演变，波及面从金融机构扩大到实体经济从美国扩展到全球。人们在思考导致这场危机的原因和任何可能对其进行控制的办法，公允价值会计就是反思的对象之一。2008年10月美国出台了42008紧急经济稳定法案》，要求美国证券交易委员会（以下简称SEC）对公允价值会计引起争议的几个主要方面进行研究，并提交书面报告。

美国证券交易委员会415条款及其启示

我国的配股发行可以借鉴美国证券交易委员会415条款的实践经验,引入暂搁注册制度,即允许上市公司为其近期发行配股的意向到证监会办理暂搁注册手续,等实际筹资时,再及时更新配股申报材料并随即进行证券发行。

在美上市企业将面临更严格气候相关信息披露要求——美国证券交易委员会新规解读

2022年3月21日,美国证券交易委员会(SEC)公布了一项修订草案,要求注册人在注册登记表和定期报告中披露气候相关信息,包括已识别的对其业务模式、运营业绩及财务状况有重大性影响的气候风险以及在经审计财务报表附注中的气候相关财务指标。该草案对气候风险披露方式和内容提出更高要求,虽然一些在美上市的中国企业已经满足了大部分的合规要求,但还有一些则需要更多显著的改变,才能使得信息披露和公司治理框架符合新议案的要求。为应对SEC新规,在美上市的中国企业应尽快建立或优化内部气候相关风险治理工作机制和政策,使董事会及管理层能有效监督公司在气候信息披露方面的工作。同时制定与公司规模、业务性质和气候目标相称的气候风险管理战略,并与SEC的最新披露要求进行差距分析。

美国证券交易委员会与会计师

美国证券交易委员会与会计师台湾政治大学周玲台美国证券交易委员会（ＳｅｃｕｒｉｔｉｅｓａｎｄＥｘｃｈａｎｇｅＣｏｍｍｉｓｓｉｏｎ）简称＂证交会＂（ＳＥＣ），其委员会主席直接向国会负责，是地位独立而权力极大的一个机构。为了执行证券交易法及相关法令以保护投...

美国证券交易委员会通过简化投资者查阅公司文件附件程序的规则

2017年3月，美国证券交易委员会修订并通过了有关规则，使投资者和其他市场参与者更容易找到并查阅上市公司已提交的登记声明和定期报告中的附件。这些修订将要求发行人在档案的附件索引中加人每个附件的超链接。目前，若需检索查阅已被归档的附件，必须查询附件索引来确定其所在的文档，然后必须通过搜索注册人的文件以定位相关文件的位置。

美国证券交易委员会通过针对《创业企业融资法案》实施的修正案和针对《修复美国地面运输法案》的交易法案登记要求的修正案

2016年5月，美国证券交易委员会批准了有关修改1934年证券交易法第12节（g）中部门登记门槛、登记终止、暂停报告相关规定的修正案。这些修正案实施了《创业企业融资法案》和《修复美国地面运输法案》的条款。委员会提出修正案后，《修复美国地面运输法案》修改了储蓄和贷款控股公司的门槛，这些修正案自法案颁布起生效。

4．美国证券交易委员会提出更新并增加由投资公司和投资顾问汇报信息的规则

美国证券交易委员会提出规则、表格和修正案，更新并增加由投资公司和投资顾问汇报、披露的信息。新规则将提高投资者获得的信息质量，也会让委员会能更有效地收集和使用投资公司和投资顾问提供的数据。对投资顾问注册和汇报表格提出的修正将要求投资顾问为委员会和投资者提供更多信息，以便更好地了解个体顾问和行业的风险。对投资顾问行为规则的修正会要求顾问保留有关绩效的绩效预测和沟通记录。提议将于联邦公报和委员会网站上公布。

美国证券交易委员会批准美国金融业监管局解决金融剥削问题的提案

2017年3月，美国证券交易委员会批准了美国金融业监管局解决金融剥削（financial exploitation of seniors）问题的提案。美国金融业监管局发布17-11号监管通知，宣布2018年2月5日该提案生效。SEC批准的完善措施中有两项保护投资者权益的重要措施：第一，公司必须作出合理努力，获取客户帐户可信赖的联系人姓名和信息；第二，当经济剥削可以被合理预见时，公司将被允许暂时保留资金或证券的支付。

美国证券交易委员会通过就业法修正案以帮助企业家和投资者

4月5日，美国证券交易委员会宣布通过就业法修正案，增加公司可通过众筹筹集资金的数额以应对通货膨胀。在此之前的3月31日，美国证券交易委员会还根据JOBS法案（JumpstartOurBusinessStartups），批准了调整“新兴成长型公司”（EGC）福利资格门槛的修正案，以应对通货膨胀，该修正案将在联邦公报上公布后生效。

美国证券交易委员会通过《薪酬比率规则》解释性指导

9月21日，美国证券交易委员会通过一项解释性指导，以协助公司遵守《多德．弗兰克华尔街改革和消费者保护法》第953（b）条规定的薪酬比率披露要求。根据美国证券交易委员会对薪酬比率要求的实施规定，公司须在2018年初开始进行薪酬比率披露。

中概股美国证券交易委员会问询函浅析

2020年主要业务经营地点在中国大陆的公司(以下简称“中概股”)有33家在美国资本市场完成了首次公开发行(以下简称“首发”或“IPO”)上市,2021年上半年达到创纪录的36家。截至2021年6月30日,美国存续上市的中概股公司为301家。美国证券交易委员会(SEC)负责对中概股递交的首发上市登记文件及年度报告进行审阅,出具问询函,并在SEC网站上公开其问询内容。本文对SEC在中概股2020年首发上市审阅过程中出具的问询函和2020年度出具的中概股年度报告审阅问询函分别进行了梳理和分析,以概述SEC审阅的主要内容和重点领域,为中概股公司、拟赴美上市企业提供参考。

美国证券交易委员会对美国会计的影响

讲到美国会计总是要提到美国证券交易委员会(SEC)。SEC在美国资本市场的地位和权力以及与美国会计职业界的特殊关系决定了SEC对美国会计有着不可忽视的影响。

美国证券交易委员会对券商净资本监管修正案的解读

2003年11月6日．美国证券交易委员会（SEC）公布了针对1934年证券交易法案中关于监管净资本要求的修订征求意见稿。2004年6月21日正式颁布修正案。宣布于2004年8月20日生效。SEC对券商净资本监管修正案标志着证券监管部门对券商监管资本的要求与巴塞尔委员会对银行的监管资本要求已趋于一致。应该说。关于券商监管是否采用与银行监管资本需要一致的争论已基本结束．

美国证券交易委员会的新邮箱

2004年第一季度，美国证券交易委员会发现他们需要对Exchange环境中数以千计的邮箱进行管理，信息部门为此制定了两大管理目标：第一，将邮件从信息服务器转到专门的、价格更可承受的在线信息存储介质上处理，进而减少Exchange信息数据库的压力；第二，改善电子邮件存档搜索能力，实现按需随时访问电子邮件。

美国证券交易委员会起诉高盛欺诈行为

2010年4月16日上午，美国证券交易委员会（SEC）对高盛集团及其副总裁托尔雷（FabriceTourre）提出证券欺诈的民事诉论，称该公司在向投资者推销一款与次级信贷有关的金融产品时隐去关键事实，误导投资者。美国证监会指控托尔雷对这起欺诈案负主要责任。

美国证券交易委员会指控高盛集团欺诈

美国证券交易委员会（疆固4月16日将高盛集团诉上法庭’指控该集团及其一位副总裁在美国房地产市场开始陷入衰退时欺诈投资者，高盛设计并销售了一种基于住宅次贷证券表现的抵押债务债券（CDO）,

前美国证券交易委员会首席会计师罗伯特·赫德曼加盟康明斯董事会

2008年2月14日，康明斯公司（纽约证券交易所代码：CMI）宣布，前美国证券交易委员会（SEC）首席会计师、现任Kalorama咨询公司（Kalorama Partners LLC）执行董事罗伯特·赫德曼成为康明斯董事会的第十名成员，负责领导董事会旗下的审计、财务、技术和环境政策委员会。

美国证券交易委员会要求提供更多回购交易信息

美国证券交易委员会（SEC）近日致函上市公司的首席财务官们，要求他们提供更多有关回购交易的信息。已经破产的雷曼兄弟正是利用了此类交易打造出了其“外强中干”的资产负债表。SEC希望上市公司帮助其“更好地理解”回购交易的会计处理，