中国黄金市场波动性特征分析

利用随机波动模型(SV模型)可以刻画金融数据波动性的功能,文章以2009年以来上海黄金交易市场的收益率数据为代表,通过五类SV模型进行模拟分析并以此判断我国黄金现货及黄金期货市场的实际情况,比较结果认为国内两类黄金市场波动持续性强且具有尖峰厚尾性,其中Leverage-SV模型可以更好地刻画出两种黄金市场收益波动的杠杆效应特征,且拟合效果相对较优。

时间序列模型在安徽省GDP预测中的应用

选用三种时间序列分析方法对安徽省1978-2013年国内生产总值进行分析和预测,并对三种方法模型的可行性和准确性进行比较,结果表明三种方法都能很好地描述安徽省GDP的状况。不同于以往分析中所选用的单一模型预测值,本研究选择了综合三类模型预测值的加权平均值作为最终安徽省GDP的预测值。该预测值精度较高且包含三个模型在内,信息量更全面,为政府部门制订安徽省地区发展战略规划提供了参考和依据。