审计约谈有助于企业内部控制缺陷修复吗？——基于影响路径的实证检验

审计约谈作为一种风险预警制度,究竟是通过何种途径对企业内部控制缺陷修复施加影响的,目前缺少经验证据。本文从内外部联动视角,系统分析和检验审计约谈对内部控制缺陷修复的压力传导路径。研究发现,审计约谈和企业内部控制缺陷修复之间呈正向关系,风险预警压力既可以通过审计收费和审计意见等外部机制传导给企业,也同时通过高管变更的内部压力传导,从而促使企业积极修复存在的内部控制缺陷。研究表明,修复企业内部控制缺陷需要发挥企业内部管理层和外部监管的互动作用,协同和持续改进内部控制,完善公司治理,才能更好地发挥内部控制的风险免疫功能。

供应商—客户关系与代理成本

关系交易作为中国企业间交易的典型模式,其对代理成本产生的影响尚不明确。以2012—2018年沪深A股上市公司为样本,研究了供应商—客户关系对企业代理成本的影响。研究发现,关系型交易与两类代理成本均呈显著的U型关系。即在关系型交易初期,随着关系型交易的深入,两类代理成本均有所降低;但随着关系型交易深入的程度超过拐点,两类代理成本会上升。进一步研究发现,高管持股会正向调节关系交易与第一类代理成本之间的关系,但对第二类代理成本的调节作用不显著。供应商—客户关系与代理成本之间的关系,为合作双方适度把握关系型交易的深度与频率,最大程度地发挥关系型交易的优势作用提供了经验证据。企业要认识到高管持股对代理成本的影响,充分发挥其对第一类代理成本的抑制作用。

审计约谈有效吗?——基于企业内部控制质量的实证检验

审计约谈对防范审计风险的作用是明显的,但是约谈的压力传导效应是否影响企业内部控制质量,目前尚缺少应有的经验证据。以内部控制缺陷及其修复作为衡量内部控制质量的替代变量,理论分析与实证检验审计约谈对改善和提高企业内部控制质量的价值,以及这种价值在不同产权属性和市场环境的企业可能存在的差异。研究发现:存在与约谈提示内容对应问题的上市公司内部控制缺陷更多,约谈后内部控制缺陷明显得到了修复,这表明审计约谈制度提高了企业内部控制的质量。进一步研究发现:审计约谈制度对内部控制质量的提升作用在国有企业和市场化进程较快地区的企业更加显著。鉴此,内部控制质量的提升既是企业内部自我持续改进的结果,同时需要包括审计约谈在内的外部监管机制的作用发挥,只有内外部多方力量的共同作用以及市场环境的优化,内部控制才能真正发挥风险免疫功能,保证企业战略目标的实现。