基于次分数Black-Scholes模型的欧式期权定价

基于次分数Black-Scholes模型,从理论推导和数值计算探讨了欧式期权定价问题.首先,以次分数布朗运动为基础建立次分数Black-Scholes模型,利用伊藤公式得到股票价格变化过程满足的关系式,进一步利用概率方法得出欧式看涨期权价格的显示解.最后,以国电JTB1权证为例,计算理论模型的期权价格,并分别与经典Black-Scholes模型、二叉树模型和实际价格进行比较分析,进而验证模型定价结果的合理性和有效性.