新会计准则实施后营业利润的信息质量研究

以新会计准则实施对营业利润信息质量的影响为研究对象,利用2001～2010年A股上市公司数据,从会计信息的持续性、稳健性和相关性三个方面综合评价新会计准则实施对营业利润信息质量的影响,同时分析了资产减值损失、公允价值变动收益和投资收益的并入对营业利润信息质量的影响。实证结果显示新准则对营业利润的综合影响结果是价值相关性提高,但持续性和稳健性下降。

内部控制质量、产权性质与盈余持续性

通过对沪深两市A股主板上市公司2009—2013年间数据样本的实证检验,探寻上市公司内部控制质量的提高是否伴随着公司盈余持续性的提高,比较分析国有控股和民营控股公司内部控制质量的变化对盈余持续性的影响差异,同时为了进一步探究内部控制对盈余持续性的影响,将其划分为应计持续性和现金流持续性。研究结果表明:内部控制质量的提高与盈余持续性的提高存在显著的正相关关系;将盈余持续性细分后仍然可以得到内部控制质量提高,应计持续性与现金流持续性也相应提高的结论。通过国有控股和民营控股公司的对比,发现在国有控股公司中,内部控制质量越高,盈余持续性也越高,但当内部控制质量提高时,盈余持续性并没有显著改善;而在民营控股公司中,内部控制质量与盈余持续性的相关性有所减弱,但当内部控制质量提高时,盈余持续性明显提高。