保险公司破产的经济影响与监管研究:来自美国的经验及启示

基于美国保险业的破产数据和文献资料,分析阐述了美国保险业的破产概况和保险公司破产的经济影响,剖析了保险公司的破产原因,考察了美国的保险监管对破产保险公司的管理处置措施,最后对我国保险监管提出了对策建议。

论保险公司破产是偏颇性清偿行为撤销之例外

偏颇性清偿行为之撤销是破产法中为了保护债权人之间利益平衡,防止偏颇性结果产生而作出的规定,是诚实信用原则在破产法中的体现,具有正当性。保险公司作为金融机构其经营和破产都具有特殊性,保险金理赔作为正常交易行为在实践中要想将其归类为偏颇性清偿而撤销难度极大且不合理,因此保险公司破产是偏颇性清偿行为撤销之例外。美国《企业破产法》将正常债务的正常清偿纳入偏颇性清偿行为撤销之例外很好地规避了保险公司破产不适用偏颇性清偿行为之撤销的问题。结合美国的域外经验,我国保险公司破产不适用偏颇性清偿行为之撤销的矛盾可以采用另行规定金融机构法定期间起算点的方式解决。

保险公司破产二元标准之探析

我国破产法对于企业破产标准，采用的是一元标准，即企业财产标准，当企业财产不足以偿付企业债务时，即可符合破产标准。我国保险法对于保险公司破产标准，采用的是二元标准，即企业财产标准和违法经营标准。本文认为，该二元标准突破了破产法的基本原则，有违破产法的基本精神。破产法判断一个商业企业是否达到破产，采用的唯一标准是财产标准，即以企业财产是否足以清偿全部债务为唯一标准，此外别无其他标准。有竞争性的启动破产申请程序，可以减少保险公司价值的损耗，保护债权人的利益；同时，有助于防止监管机构的不作为或者权力滥用，维护被保险人的利益。这样，行政性和司法性的启动制度互相激励，保险公司破产程序就会更加符合确定性、效率性、可操作性和灵活性原则，保证破产程序公正和高效；最终既有利于保险行业的发展，又有利于维护保险市场各方主体的权利。

保险公司破产中保单持有人权益保护机制研究

保险公司破产是保险行业资源优化配置、提升整体竞争力的必然要求。但保险公司破产将对众多保单持有人权益产生不利影响,基于风险收益匹配理论,应予优先保护保单持有人权益。保险公司破产程序划分为破产前置程序和司法破产程序,保单持有人权益保护机制的构建也应以此为界分。在破产前置程序中,保单持有人权益保护间接表现为恢复问题保险公司的经营能力,应构建层层递进的监管体系,设置保险保障基金的提前参与程序。在司法破产程序中,着力于完善"保单转让"、"保单救济"和"优先清偿"规则。

日本相互保险公司的发展演变及其原因分析

相互制保险公司是符合保险最初理念的一种组织形式,无资本股份或股东,投保人兼具保险消费者和公司所有者两种身份。在日本发达的保险市场中,曾经半数以上的保险公司采用相互制的经营形式。然而自20世纪90年代后期开始,日本相互保险公司开始出现倒闭或转制的现象,致使相互制保险公司数量从1995年的18家锐减到现在的5家。日本相互制保险公司数量减少的主要原因在于资本市场融资的限制、公司内部管理决策的低效以及一些相互制保险公司的陆续破产。结合日本相互保险公司的经营特点和对中国国情的具体分析,可推定相互制保险公司在我国具有发展前景。