微小企业融资困境与信贷机制创新

微小企业融资长期被正规金融机构边缘化的原因在于为其提供贷款"成本高、抵押难、风险大"。与大银行相比,中小银行在获取"软信息"、降低单位交易成本、防范信用风险等方面更具比较优势,中小银行通过信贷机制的创新向微小企业提供贷款能按照商业可持续原则实现金融机构、微小企业、政府等主体的共赢。本文基于数理模型简要论证了微小企业融资难,且其融资困境的化解在于信贷机制的创新的问题。在此基础上通过对台州市商业银行小本贷款案例分析得出相应结论,为微小企业融资市场正在不断深化的中国提供一些有益的启示。

微小企业贷款与信贷机制创新——以台州市商业银行小本贷款为例

台州市商业银行案例表明：在适当的制度安排下，微小企业贷款不仅能按照商业化可持续原则实现金融机构、微小企业、政府等主体共赢，而且与大中型企业相比，微小企业具有较良好的信用且能承受较高的资金成本；微小企业融资难的解决关键在于信贷机制的创新，而借鉴国外成功的商业化小额信贷模式，通过信贷机制本土化的创新，按照商业化或半商业化原则走可持续发展道路是现实的选择。