制造业上市公司证券犯罪行为生成解析——以经济过度金融化为视角

近年来,涉案上市公司中制造业上市公司占比持续在行业中居首,且涉及证券犯罪居多,已成为中国证监会、公安部、最高检和最高法联合打击的重点。证券犯罪行为与经济金融化趋势密切相关,深入分析经济金融化所带来的社会结构变化是精准把握诱发证券犯罪行为根源的前提。随着金融功能逐步趋向“脱实向虚”,企业在资本市场创新推动下,不仅生产经营转变为金融化运营模式,而且管理目标也由利润最大化转变为“股东价值最大化”,诱发企业为获取垄断利润投机逐利,甚至违背契约精神。从经济过度金融化的视角揭示证券犯罪行为生成的社会原因,既有助于发现制造业上市公司自身治理结构问题,又能揭示经济金融化发展的本质。净化证券市场经营环境,铲除证券犯罪生存土壤,是打击证券犯罪的有效途径。

证券犯罪被害人救助制度研究--由“董正青案”引发的思考

基于证券犯罪被害人往往得不到有效赔偿的现实,提出证券犯罪被害人救助制度的建立,是实现法治正义和效益价值最大化的必由之路,因而证券犯罪被害人救助制度应采用证券风险保险制度模式,以确立上市公司对证券犯罪被害人的救助义务,推动上市公司治理结构和市场竞争环境的优化。鉴于此制度的公益性、补充性和有限性,对于救助资金的来源、救助程序的设计和救济渠道的畅通,尤其是检察机关在救助程序中的职能定位,提出了基本设想和思考。

涉上市公司类证券犯罪案件刑事规制现状及对策建议

现代社会中,上市公司在整个国民经济中已处于极为重要的地位,其能否规范运作、优化运营效能,对充分保护投资者的利益和促进整个国民经济的健康发展都具有极其重要的意义。但是,近年来上市公司违法犯罪问题日趋增多,已严重侵犯了其他市场经济主体的合法权益。因此,如何对上市公司的经营行为进行有效规制,已成为执法机关共同面临的重要课题。

证券犯罪特点与防治问题的研究

一、证券犯罪的特点和原因分析 在我国,证券犯罪是一种新型的犯罪形式。它既复杂又多样。一般认为,证券犯罪是指证券违法犯罪的总称,主要是证券发行人、证券经营机构、证券管理监督机构、证券服务机构、投资基金组织以及其他机构,证券从业人员、管理人员以及其他人员,故意地违反证券法规,非法从事证券发行和交易活动,侵犯证券投资者的利益,破坏正常的金融秩序,应受法律处罚的行为。然而,证券犯罪有广义和狭义之分。

司法新规追诉五大证券犯罪

《最高人民检察院公安部关于经济犯罪案件追诉标准的补充规定》3月5日发布（最高人民检察院网站5月12日发布,以下简称《补充规定》）,对违规披露、不披露重要信息案,背信损害上市公司利益案,内幕交易、泄露内幕信息案,

我国证券犯罪罪名体系构筑

我国的证券市场是在经济转轨这一特殊的背景下建立的,因此不可避免地受到这个时期特有的社会心理和各种经济主体特有的经济行为的影响,内幕人员利用内部信息进行证券交易,垄断、操纵证券市场等非法交易活动时有发生,擅自发行证券的犯罪活动已经出现,为了保障我国证券市场的健康发展,为了促进国内证券市场与国际证券市场的顺利接轨,我们必须正视证券犯罪,并积极研究、预防和打击之。本文拟就我国的证券犯罪罪名体系作一浅析,以此提供立法参考。

打击和预防证券从业人员犯罪的对策

众所周知,证券和证券市场是商品经济发展的产物,随着我国社会主义市场经济体制的建立,有价证券的发行、流通,对国民经济和社会经济生活正发挥着越来越重要的作用。毫无疑问,证券市场的建立和发展,能促进经济的发展。但是,如果管理不善,也可能对经济发展带来消极影响。同时还可能引发各类证券犯罪,影响廉政建设的顺利进行。应该看到,时下在证券的发行和交易中,证券犯罪问题呈逐年上升趋势。此类案件中证券从业人员利用职务之便,挪用公款、贪污、受贿和证券从业人员与不法分子内外勾结,操纵证券市场牟取非法利益的问题表现最为突出。对这些问题的出现,我们应当予以高度重视,并且应当从立法和司法的角度加强必要的理论研究,以积累预防和打击证券犯罪的经验,使我国的证券市场沿着健康的方向发展。本文仅就证券从业人员犯罪的表现形式、特点以及我们应具有的一些对策谈点探讨性意见。

我国刑法修改与期货犯罪立法

我国刑法修改与期货犯罪立法顾肖荣近年来，在世界许多国家，期货交易中的犯罪活动猖獗。期货交易既有商品期货交易，也有证券期货交易。在１９９４年至１９９５年５月期间，我国国债期货交易（证券期货交易的一种）的交易额大大超过商品期货交易额，也超过证券现货交易额...

试论妨害市场经济秩序的几种犯罪

在社会主义市场经济形成和发展过程中,维护市场经济秩序是刑法的重要任务之一。我国现行刑法在维护经济秩序方面起到了一定的作用,但是还不能适应新的经济形势的要求,维护市场经济秩序的宗旨没有明确,有些妨害市场经济秩序的行为应当规定为犯罪的,还没有作出规定。例如:有关公司、证券和破产犯罪的规定几乎是空白。本文试对这几种犯罪加以探讨,以供相关立法参考:

组织中防止犯罪细则的应用

讨论了组织对各个自然人可能给组织造成损害、有时甚至可能成为破产原因的犯罪行为的责任。公司经理应对疏忽负责。由于企业经营总是带有风险，所以公司中重要的是要做防止犯罪的预防工作。1994年建立了国家委员会——theUnitedStatesSentencingCommission，它负责审理各种犯罪。作出判决，并确定对组织的处罚。新法律规定组织罪责的轻重和相应的处罚。根据新法律，组织应当制定防止犯罪计划。列举了制订计划的建议，叙述了标准和程序。

徐州强盛公司破产疑云

靠挪用资金的违法手段维持公司运转,事发后突然破产,疑窦丛生的破产重组过程又引起债权人的质疑,并导致刑事案件受害者陷入多年的＂追赃难＂——发生在徐州强盛城市煤气有限公司的这一切,是否有神秘力量在操纵？＂这个案子判决已经有6年多的时间了,当年的犯罪分子也已经刑满释放,而作为被害单位,我们损失的1685万元,至今都没有拿回来。＂周明华说。周明华是无锡新大中薄板有限公司董事长,他顾不上夏天的炎热,在多个涉案地来回奔波。他告诉《法人》记者,2009年12月,其公司一员工利用职务之便,私自挪用资金2816万元给徐州强盛城市煤气有限公司（以下简称：强盛公司）使用,案发后陆续退回资金1131万元,但仍有1685万元未能追回,

《近在眼前的金融犯罪》系列报道之四——证券犯罪:迈入犯罪“零容忍”新时代

你知道吗?距离世界上最古老的证券和证券市场的问世,已有416年。1603年,荷兰东印度公司发行了股票并在该国成立阿姆斯特丹的股票交易所。新中国第一只股票诞生于1984年7月,分别由北京天桥股份有限公司和上海飞乐音响股份有限公司发行。

证券违规犯罪根源透视及法律对策

证券市场中各种违法、违规行为始终伴随着证券市场而发生,如银广夏事件、蓝田股份(现为'生态农业')事件、中科创业(现为'康达尔')事件、基金黑幕、著名会计师事务所的造假丑闻、不切合时宜的国有股减持方案等。任何证券市场都没有完全杜绝证券违规犯罪行为,它的存在必将危害证券市场的健康发展。

治理破产逃债的法律对策——猴王集团破产案的启示

破产制度有利于及时清结债权债务,稳定社会经济关系,但必须提防一些公司以破产之名逃避债 务。本文从完善立法惩治破产犯罪、严格法律程序及破产无效方面对治理破产逃债进行了分析,并提出应对相关上市公司加以法律约束。

证券市场的法律规范

证券市场的法律规范杨晨陈新周蕾目前，证券市场的发展及其规范已越来越被人们关注，证券发行是企业集资、融资的重要途径。证券交易在一定程度上反映了一个企业，地区乃至国家的经济状况。所以我们应该用法律规范使其走上正常的发展道路。规范与发展并不矛盾，发展是一种...

1997年3月中国证券市场大事记

3.3 国务院总理李鹏在《政府工作报告》中将国企改革列入重要议题。 深、沪证券交易所对股票(A股)、基金类证券的交易实施公开信息制度。 中国证监会查处天津红小豆期货操纵案,严重违规者被禁止入场。

关于增设期货证券诈骗罪的建议

随着期货交易市场的出现,期货证券违法犯罪现象日益增多,成为司法实践中急需解决的现实问题。由于国家对此尚未刑事立法,我们就此提出建议,以期对这方面立法工作有所裨益。期货证券犯罪,不是一个具体罪名,而是一个类罪名。期货证券犯罪的范围,有狭义、广义之分。狭义的期货证券犯罪,是指期货证券经营者、期货证券监管者、期货证券中介服务者以及其他在与期货证券行为相关活动中的行为人,故意违反期货证券法规而开展期货证券业务活动,破坏期货证券市场的正常管理秩序,侵害了期货证券投资者的合法权益的严重危害行为。广义的期货证券犯罪是泛指与期货证券有关的各种犯罪的总称,由于我国据以调整期货证券行为的基本法规尚未出台,期货证券犯罪的立法尚属空白。但其罪因均源于"欺诈"两字,但又尤以内幕交易、欺诈客户。