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不确定条件下投资决策分析的单向风险补偿定价模型研究 被引量:3
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作者 王桂强 《工业技术经济》 北大核心 2014年第4期71-80,共10页
文章提出了不同于中性风险的单向风险概念,分析了以收益低限为目标时的投资者决策行为,并在不同风险水平上进行了分类。从风险价值补偿的角度,建立了"单向风险补偿定价模型",并给出了3种形式以及相关解释。本文对补偿额度进... 文章提出了不同于中性风险的单向风险概念,分析了以收益低限为目标时的投资者决策行为,并在不同风险水平上进行了分类。从风险价值补偿的角度,建立了"单向风险补偿定价模型",并给出了3种形式以及相关解释。本文对补偿额度进行的量化研究,为研究者和投资者在非中性风险下的投资决策提供了一个新的技术经济思考视角。 展开更多
关键词 不确定性 投资决策 单向风险 风险补偿 定价模型
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项目供应链的风险单向传递机理及其对策 被引量:8
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作者 王元明 赵道致 徐大海 《北京交通大学学报(社会科学版)》 CSSCI 2009年第4期47-52,共6页
本文描述了项目风险在供应链背景下的传递特征,并以项目工期风险为对象研究了项目供应链中的单向式风险传递机理。针对风险阀值的改善,提出了项目风险储备的优化分配模型,以此提高项目关键环节的抗风险能力。算例证明,将项目风险储备有... 本文描述了项目风险在供应链背景下的传递特征,并以项目工期风险为对象研究了项目供应链中的单向式风险传递机理。针对风险阀值的改善,提出了项目风险储备的优化分配模型,以此提高项目关键环节的抗风险能力。算例证明,将项目风险储备有效的插入到项目关键环节中可以有效的抑制项目供应链的单向风险传递性,对项目整体的风险管理效果而言是有益的。 展开更多
关键词 项目供应链 单向风险传递 工期 风险储备
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不确定条件下投资决策分析:对不同价值视角下风险的思考
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作者 王桂强 魏晓平 王凌翔 《兰州大学学报(社会科学版)》 CSSCI 北大核心 2014年第3期102-110,共9页
从风险互抵性和阶段性的不同视角,对投资领域中的风险进行了两种分类。第一种分类甄别出有别于中性风险的单向风险,第二种分类明确了多阶段风险演化的部分马尔科夫性质。文章对几组与风险相关的概念进行了价值层面的辨析,提出了非中性... 从风险互抵性和阶段性的不同视角,对投资领域中的风险进行了两种分类。第一种分类甄别出有别于中性风险的单向风险,第二种分类明确了多阶段风险演化的部分马尔科夫性质。文章对几组与风险相关的概念进行了价值层面的辨析,提出了非中性风险条件下"以投资低限为目标的决策分析"和"单向风险补偿定价模型"的构想。 展开更多
关键词 不确定性 决策模型 中性风险 单向风险 投资低限
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基于无套利模型的人民币利率互换定价 被引量:1
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作者 孙伟 田芳 《运筹与管理》 CSSCI CSCD 北大核心 2015年第5期228-236,共9页
基于两种代表性无套利模型——Black-Derman-Toy(BDT)和Hull-White模型,构建考虑单向违约风险的人民币利率互换定价模型。运用这两种定价模型对1年期3MSHIBOR-IRS进行定价,对两种定价模型的定价结果进行敏感性分析。结果表明,两种定价... 基于两种代表性无套利模型——Black-Derman-Toy(BDT)和Hull-White模型,构建考虑单向违约风险的人民币利率互换定价模型。运用这两种定价模型对1年期3MSHIBOR-IRS进行定价,对两种定价模型的定价结果进行敏感性分析。结果表明,两种定价模型表现出定价偏离的一致性,基于BDT模型比基于Hull-White模型的定价结果与报价的差距更小。 展开更多
关键词 利率互换定价 无套利模型 单向违约风险 敏感性分析
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Retailers’ Order Strategies in Transshipments in Disruption Risks of Supply Chains
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作者 SHU Tong YANG Xirui +3 位作者 CHEN Shou WANG Shouyang LAI Kin Keung YANG Honglin 《Journal of Systems Science & Complexity》 SCIE EI CSCD 2018年第5期1273-1301,共29页
This article investigates the order problem in a two-stage supply chain consisting of retail- ers, primary suppliers and backup suppliers. From retailers' perspectives, the optimal offering strategies in unidirection... This article investigates the order problem in a two-stage supply chain consisting of retail- ers, primary suppliers and backup suppliers. From retailers' perspectives, the optimal offering strategies in unidirectional transshipments are analyzed on the basis of disruption risks in supply chains. With a focus on retailers' profits, it develops the decision model of retailers' orders in the dual sourcing mode and in the mode of capacity options, to maximize the retailers' expected profits. The simulation shows that retailers' optimal order decisions are not correlated with the joint disruption probability in the two order modes without service constraints; retailers' optimal decisions are influenced by the joint disruption probability in the two order modes with service constraints, and the impact of the joint disruption probability of the primary suppliers' optimal order from retailers differs in the two modes. Retailers' order decisions in respect of backup suppliers are more sensitive to the changing volumes of transshipments. The contribution of this article is the impact of main parameters on retailers' decisions, providing some guidance for enterprises to make order decisions. 展开更多
关键词 Capacity options disruption risks in supply chains dual sourcing purchase order strategies.
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