双阀值LSTAR模型非线性检验的理论研究及其应用

本文分析一个转换函数为logistic形式的双阀值平滑转换自回归(LSTAR)模型,并对该模型的非线性进行了诊断检验.通过泰勒展开等手段,用一个简单的线性模型逼近非常复杂的非线性的双阀值LSTAR模型,对应的两个模型的零假设被证明完全等价,从而大大简化模型线性性的诊断检验工作.理论研究表明,不同于单阀值STAR模型需要对转换函数进行三阶泰勒展开,双阀值模型只需要对转换函数进行一阶泰勒展开即可,这大大节省了自由度.模拟研究和实际数据分析结果验证了理论结果的有用性.

双阀值LSTAR模型及其非线性检验

本文首先简要介绍了平滑转换回归模型(STR)的含义和检验其非线性的程序,然后以汇率均值回复问题为例说明目前流行的单阀值STR模型有其局限性,存在研究双阀值STR模型的必要。为此,本文对双阀值LSTAR模型的非线性检验进行了分析。结果表明,不同于单阀值STAR模型需要对转换函数进行三阶Taylor展开,双阀值LSTAR模型只需对转换函数进行一阶展开即可,因此大大节省了自由度。