审计变更对ST公司异常扭亏的影响研究

诸多上市公司在连续被ST处理后,有审计变更的行为倾向,期望通过审计变更来获得标准审计意见和扭亏为盈,但是审计变更真能促进其顺利“ST摘帽”吗?基于此,文章选择我国A股156家非金融行业已连续两年被“ST处理”企业的第三年做法作为研究对象,检验ST企业是否通过审计变更实现异常扭亏、“ST摘帽”。实证分析发现,被ST企业在上一年度被出具非标审计意见会显著促进其第三年审计变更,但审计变更能否促进其异常扭亏、顺利“ST摘帽”取决于企业所有权性质。在国有企业审计变更会降低异常扭亏的概率,而在民营企业能提高异常扭亏的概率,并且向“非十大”会计师事务所变更的影响程度大于审计师变更,影响程度最低的是一般会计师事务所变更。

从注册会计师审计变更看证券市场监管

近年来。我国证券市场上不断发生着合并重组等重大变革，执业准则方面也在不断更新和完善，监管环境因素的变化也甚为频繁。注册会计师变更现象也越来越普遍，2005年起中国证监会、财政部、中国注册会计师协会通过严查“炒鱿鱼、接下家”对遏止上市公司恶意变更注册会计师起到了积极作用．变更披露得到了很大改观．变更披露从2004年的42．3％一跃升至2005年的80％．

中概股审计机构变更折射 中美证券监管逻辑的差异

一些中概股企业为了在美继续上市,不得不进行符合PCAOB监管要求的审计机构变更,但审计机构的变更并没有带来预期的审计质量提高。中美证券监管逻辑也呈现出美国更重视程序正义、中国更注重结果正义的差异。不过,采取这一畅通信息渠道做法的企业,在面临负面事件冲击时表现出更好的抵御能力.

客户超额商誉与审计师变更

超额商誉不仅蕴藏着经营风险,而且往往与财务报表错报风险相联系,从而增加审计师面临的风险,那么,超额商誉是否会对审计契约的稳定性产生影响?利用2007~2019年A股非金融类上市公司的数据,考察了上市公司超额商誉对审计师变更的影响,发现超额商誉与审计师变更之间存在显著正向关系,并且,这种影响主要存在于客户控制风险与法律风险较高的情况。进一步检验发现,公司的超额商誉与其审计师辞聘以及向上变更的概率显著正相关,而与其向下变更的可能性之间不存在显著关联。此外,机制检验发现,超额商誉会增加公司的经营风险和财务报表错报风险,进而引发审计师变更。这一研究从审计契约稳定性的角度拓展了关于审计师对客户超额商誉风险的态度与应对的文献。

审计师变更的“新视角”效应——基于关键审计事项披露的文本证据

审计师变更能否给当期财务报表审计带来“新视角”进而改善审计质量一直是审计理论实证研究的难点。基于关键审计事项(CAM)披露的文本信息,本文实证考察了审计师变更的“新视角”效应。研究发现,审计师变更显著降低了公司本期CAM与上期的纵向文本相似度。相比重新上任,完全履新的审计师变更降低程度更大;“换师换所”和“换师不换所”均具有降低作用,但前者影响更大;相比只变更项目合伙人或经理,两者同时变更的降低作用最大;而且,降低作用主要集中于行业专长审计师。最后发现,变更公司CAM纵向相似度越低,审计投入越多、审计质量越高、信息有用性越强。研究拓展了审计师变更和CAM披露文献,为审计师轮换制度与新版审计报告准则实施提供了经验参考。

外部审计、管理当局意见分歧与审计师变更

文章选用2007—2022年沪深A股上市公司为研究样本,通过定期报告利润和未经审计的业绩快报利润的差异衡量外部审计与管理当局的意见分歧程度,梳理上市公司外部审计和管理当局间意见分歧现状,分析这种意见分歧是否会引起审计师变更、审计师变更后意见分歧是否有所减少。研究结果发现,上市公司普遍存在外部审计与管理当局的意见分歧,意见分歧会导致外部审计的更替,并且意见分歧对于事务所变更的影响在经审计后业绩下调的上市公司中更为显著,但并未发现审计师变更后意见分歧的显著变化。文章的研究结果对于监管部门监督上市公司盈余管理行为、衡量审计质量、规范审计师聘任等方面具有一定的借鉴意义。

中注协约谈会计师事务所提示频繁变更审计机构的上市公司年报审计风险防范

近日,中注协向中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙)和亚太(集团)会计师事务所(特殊普通合伙)发出上市公司2023年年报审计约谈函,提示频繁变更审计机构的上市公司年报审计风险,并要求会计师事务所说明新承接的上市公司客户2023年年报审计开展情况。

监管机构行政处罚、内外部监督与审计师行为

监管机构对上市公司违规行为始终秉持“零容忍”态度,其公布的行政处罚公告能否向市场传递震慑作用备受关注。以2012—2021年我国A股上市公司为研究样本,实证考察监管机构行政处罚对审计师行为的影响及其作用机制。研究发现:上市公司受到监管机构行政处罚后,审计师会提高审计收费、改善审计质量,更易发生审计变更;有效的内部控制与良好的外部监督能缓解监管机构行政处罚对审计师行为的影响。进一步分析发现,上市公司被监管机构行政处罚通过增加经营风险进而影响审计师行为,企业受行政处罚原因越严重对审计师行为的影响越显著。文章拓展了监管机构行政处罚经济后果的研究,为政府继续实施强监管提供了直接经验证据。

审计师变更会影响关键审计事项披露模板化吗?

审计报告改革旨在降低传统审计报告的模板化问题,提高审计报告的沟通价值和审计工作的透明度。本文从审计师变更的视角考察了关键审计事项披露的模板化问题。研究发现,审计师变更可以减弱关键审计事项披露模板化;进一步机制检验发现,审计投入的提高、关键审计事项披露信息量的增加是审计师变更降低关键审计事项模板化披露的作用机制;当业务负责人、非“四大”背景的审计师发生变更以及企业外部分析师跟踪数较低时,审计师变更对关键审计事项披露模板化的降低效应更加明显;此外,审计师变更通过降低关键审计事项的模板化披露减少了企业的财务重述,同时带来了积极的市场反应。本文不仅丰富了审计师变更和关键审计事项披露的相关研究,也为监管部门进一步提升审计报告改革长期效果提供了可以借鉴的思路。

社会信任、媒体关注与审计契约稳定性——基于事务所变更视角分析

本文以2007—2020年沪深A股上市公司为样本,实证分析地区社会信任对审计契约稳定性的影响。研究发现,社会信任程度与审计师变更之间显著负相关,即社会信任提高了审计契约的稳定性。对其中的影响机制检验发现,地区社会信任有助于提高企业的信息质量,进而降低审计风险,最终有利于审计契约的稳定。以媒体关注代表的社会公平出发进行分析,发现在媒体关注程度越高时,社会信任对审计契约稳定性的影响更显著,强化了社会信任程度与审计师变更之间负相关。

审计师—客户匹配度研究评述与展望

审计双方聘用关系历来是学者研究的重点,审计师—客户匹配度突出了从事务所端和被审企业端双向切入的研究思路和监管路径。本文对相关文献进行梳理和评述,对未来的研究框架提出见解,认为只有在理解匹配度内涵和坚持中国本土情境的基础上,灵活借鉴国外的理论和成果,才能构建出具有中国特色的审计师—客户匹配度研究体系,实现理论借鉴与本土特色的真正融合。

会计诚信、审计师变更与审计定价——基于财务报告可靠性的视角

会计诚信是会计的内在品质,文章以财务报告可靠性作为衡量会计诚信的指标,对会计诚信、审计师变更、审计定价三者之间关系进行实证研究。研究表明,会计诚信与审计定价之间显著负相关。进一步研究发现,审计师变更后,注册会计师在首次接受委托时,会计诚信与审计定价之间的相关性更加显著。该研究丰富了会计诚信的衡量方法,为会计诚信与审计定价研究提供了新的经验证据。

“客随师走”式审计师变更的动因及效应分析——以A公司为例

近些年,我国审计师变更现象日益突出,越来越多的上市公司频繁变更审计师,该现象逐渐成为经济、审计研究领域关注的热点话题。但由于信息披露内容的缺失,相关学者针对“客随师走”式审计师变更的研究较少,并未将注册会计师与会计师事务所区分为独立的个体进行研究。以2018年采取了“客随师走”变更形式的A公司为研究对象,剖析该公司“换所不换师”的动因,分析了该行为带来的市场效应、财务效应,以期为投资者、监管机构、审计师和会计师事务所提供相应的决策依据。

融资约束、税收征管与审计意见购买

上市公司审计意见购买影响独立审计的健康运行,不利于资本市场和经济高质量发展。以2009—2021年沪深A股公司为研究样本,文章运用审计意见购买模型研究上市公司融资约束是否会影响其审计意见购买以及税收征管的调节作用。结果表明,融资约束程度越大,公司越倾向于进行审计意见购买。较强的税收征管力度会加剧融资约束程度,公司更有动机进行审计意见购买。异质性分析发现,当审计师任期较长、企业信息透明度较高时,融资约束与审计意见购买的正相关关系会显著削弱。本研究提供了融资约束影响审计意见购买的经验证据,丰富了审计意见购买影响因素和融资约束经济后果的文献;以及为审计意见购买的治理和规范资本市场的发展提供一定启发。

企业数字化转型对审计师风险决策的影响研究

数字化转型驱动下企业纷纷走上创新与变革之路,其带来的审计风险的提高也对审计师工作提出了更高的要求。因此,为探究企业数字化转型对审计师风险决策的影响,文章选取了2013—2022年间我国进行了数字化转型以及未进行数字化转型的A股公司作为样本,运用stata软件并采用实证分析方法对企业数字化转型对审计师收费、审计师出具意见、审计师变更的影响以及之间的相关关系进行了研究。结果表明:对于发展数字化的企业,审计师会增加审计工作时长、收取更多审计费用;对于发展数字化的企业,审计师更倾向于出具标准化审计意见;对于发展数字化的企业,审计师变更越快。

审计报告准则十大变更及原因分析

为了规范注册会计师编制和出具审计报告,财政部自1996年1月1日起实施了《独立审计具体准则第7号--审计报告》,它对提高注册会计师执业质量,保护社会公众利益起到了积极的作用,但是在实施的过程中,也暴露出一些缺陷,并且在实务中产生了一定的问题.

企业集团审计师变更与审计意见购买

审计意见购买是学术界和监管部门都十分关注的话题,但以往研究多以单个上市公司为对象来研究审计师变更和审计意见购买,且国内外的经验研究一直未得到一致的结论。考虑到在新兴市场国家,企业集团是主要的企业组织形式,本文以企业集团作为一个整体进行研究,发现审计师对集团内任何一家上市公司出具非标准审计意见,可能导致集团内多家上市公司变更该事务所的审计业务;企业集团通过变更事务所能够实现审计意见改善。此外,变更对象不同,变更后果也不同,首次审计该集团业务的审计师更容易屈服于集团,更容易被收买。

契约执行环境、审计师变更与债务融资

本文以2009—2013年我国沪深两市A股变更审计师的上市公司为样本,实证考察契约执行环境、审计师变更与债务融资之间的关系。研究发现:契约执行环境与审计师升级变更显著正相关,与审计师降级变更显著负相关;发生审计师升级变更的公司,其债务融资规模更大,且审计师升级变更增加债务融资的作用随着契约执行环境的改善逐步减小,说明就债权人的需求而言,外部制度环境与审计治理之间存在替代关系;进一步研究发现,审计师升级变更对债务融资的正面影响及契约执行环境与审计治理之间的替代关系在非国有企业中更为显著。