地铁盾构法隧道贯通测量风险分析与控制

为研究盾构隧道贯通测量的风险分析方法,以苏州轨道交通4号线盾构隧道贯通测量项目工程为依托,借助风险分析理论,应用专家调查法结合灾害风险评估矩阵法(R=P×C)对调研的地铁盾构隧道可能存在的贯通测量风险进行识别、估计与评价,发现苏州轨道交通4号线盾构贯通测量项目存在隧道空间基准不统一、隧道定向测量、盾构穿越文保建筑沉降监测和隧道洞门钢环检测4个测量风险因素,评定出整个盾构隧道贯通测量的风险等级为Ⅱ级,并根据评估结果提出相应的风险控制措施,以降低和控制盾构隧道贯通测量的施工风险。研究结果有效控制了苏州轨道交通4号线盾构隧道的测量风险,可为类似工程的测量风险分析和控制提供借鉴。

基于舰船可靠性设计的参数测量风险评估方法研究

该文提出了一种基于舰船可靠性设计的参数测量风险概率评估方法。该方法将舰船设备的测量可靠性与系统可靠性设计相结合,通过"加权评估法"和"可靠性模型",提出以系统参数为对象的测量风险概率计算模型。该方法为定量评价参数测量风险提供了理论支撑,为评估测量系统的技术性能提供了新的途径。

地铁盾构法隧道贯通测量风险分析与控制

为了确定陀螺全站仪的可能性,陀螺全站仪的应用是所讨论的特定地铁站的度量及应用。研究结果表明:陀螺全站仪可以检测到所有旋转包括地球对自转,然后找到正确的方向,从而限制了测量系统中系统问题的累积;该测量用于测量方法的目的是完善控制网络,并进行精确测量地铁隧道工程,确保地铁工程的隧道畅通。

金融市场风险测量模型——VaR

详细介绍了目前测量市场风险的主流模型—— Va R,包括 Va R产生的背景、Va R的概念 ;综述了 Va R的各种计算方法及其发展动态 ,比较了各种计算方法的优缺点 ,指出了其各自的适用范围 ;最后就 Va

基于AAVS-CAViaR模型的股市风险测量研究

考虑金融资产收益与正负收益对分位数冲击的不对称性,建立含有不对称绝对值和斜率设定的AAVS-CAViaR模型,采用混合最优化方法估计模型的参数并进行显著性检验.对1996—2008年期间沪深港股票指数的实证研究表明:沪深港股票市场均存在正负收益消息对市场风险冲击的不对称现象,且在不同VaR置信水平下存在差异;通过Granger因果检验发现沪深港股市的风险变化存在显著的互动传导关系;提出了VaR预测模型的评估准则,对所选样本数据而言AAVS-CAViaR模型比间接GARCH模型更好地描述了市场风险的演化模式.

基于分位数回归模型的沪深股市风险测量研究

探讨了分位数回归理论相对于传统最小二乘回归模型在金融时间序列建模和风险测量方面的应用特点,分别采用滞后收益率、星期虚拟变量、滞后收益率的均值和方差作为解释变量的条件分位数回归模型,对1996-2004年期间中国沪深股市的在险价值(VaR)进行动态估计,实证研究了沪深市场存在的"VaR星期效应"行为,发现周内各日的VaR水平呈现显著的非均一性,且VaR后验测试结果优于不对称自回归条件异方差模型.结果表明:分位数回归模型适用于金融时间序列厚尾数据在高置信水平下的VaR估计,是一个有效的半参数风险测量方法和认识市场风险变化模式的途径.

信用风险测量方法的发展历史及趋势

本文回顾了信用风险测量方法在过去20多年里创新、应用和发展的历史,其中列举了大量当时最重要的文献,并在此基础上分析了未来该领域的发展和研究方向,为进一步在该领域深入研究提供一些帮助。

用VAR测量可转换债券的市场风险

用金融市场风险测量模型-VAR量度在我国固定利率的条件下的可转换债券的市场风险,可以使 投资者选择风险较小的转换债券进行投资,进而可以选择有利的投资组合,使投资效益最大化。

全球、区域系统性风险测量与中国海外投资——以中国主要海外投资目的地为样本

随着全球经济一体化的深入,任何一个投资目的地的风险中必然包含了全球的系统性风险因素。同时,地理或经济上联系紧密的国家(地区)还共同受区域系统性风险的影响。中国海外投资目的地的总体风险可分解为全球、区域系统性风险与非系统性风险。研究发现:总体风险方面,发达国家平均总风险显著低于其他地区;全球系统性风险方面,欧洲国家显著高于其他地区,开放度高的小型经济体国家受全球系统性风险影响较大;作为我国企业海外投资最主要目的地的亚洲和欧洲大部分国家受区域系统性风险影响较大,可适当增加对与亚洲发展中国家经济发展程度类似的南美国家的投资,分散区域系统性风险;非洲国家非系统性风险占比最高,而欧洲国家的非系统性风险较小。

未来计值风险测量与管理方法的几个核心问题

给出未来计值 (Mark- to- Future) ,这一建立在情景模拟 (scenarios)基础上的风险 /收益测量与管理方法的概念、模型、指标和实施步骤 ,重点讨论了其在实施和资本配置、业绩评价和组合优化应用中的几个核心问题。包括情景模拟方法 ,市场风险与信用风险的整合 ,风险的比较基准 (benchmark)与后悔值 ,经风险调整的估值以及看跌

净额支付系统流动性风险、信用风险的测量与评估

净额支付系统是银行间支付的重要途径。净额支付系统的运行大大提高了支付的效率,满足了金融资金流动的需要,然而净额支付系统在提高支付效率的同时,也使整个金融系统面临严重的流动性风险和信用风险。面对以上风险,若要制定合理、有效的防范措施,对风险的定量分析必不可少。我国支付系统建成不久,风险防范措施还不完善,尤其缺乏在风险测量和评估方面的研究。在对净额支付系统清算规则进行上述分析的基础上,探讨了净额支付系统中流动性风险和信用风险的测量与评估方法。

智慧社区建设中社会稳定风险的识别与测量——基于上海市X镇的实证研究

文章以上海市X镇智慧安防社区建设项目为例,结合重大事项社会稳定风险评估机制,从风险识别角度分析潜在风险因素,包括政治政策、项目建设、舆情反馈、社会安全与居民态度五项潜在风险。针对该项目标群体进行风险感知测量,划分风险等级,分析各个风险维度相关性,得出总风险与居民态度为中等风险等级,项目建设与舆情反馈为特别重大风险等级,其中总风险系数与项目建设、政治政策以及居民态度三个维度呈中度正相关;政治政策与项目建设和居民态度均属中度正相关。

现金抵押贷款债券的定价与风险测量

作为资产证券化的一个重要组成部分,现金贷款抵押债券(CLO)在金融交易市场占据了很大的比重。而目前为止的对于该类产品的定价与风险测量,业界与理论界仍在探索之中。将现行的CLO产品定价方法进行了改良,对其输入参数进行了合理的修正,力求找出一种更加合适的定价方法,并在此基础上,对此类产品的市场风险敏感度进行测量。

我国互联网金融信用风险测量与防范

结合我国互联网金融的发展现状分析信用风险,对预期违约概率模型、信用计量模型和信用组合理论模型等经典的信用风险测量模型进行比较、发展和完善,提出应将法律制度与行业自律管理相结合、打造现代化的新型监管模式,从司法信用、商业信用、银行信用、设备和网络系统信用以及社会信用五个方面强化互联网金融信用风险防范。

“以房养老”养老金贷款支付风险测量研究——基于金融机构视角的分析

进入21世纪,随着人口老龄化步伐的不断加快,我国养老保障制度面临着巨大的挑战。"以房养老"作为养老保障体系的一种有益补充,在许多发达国家获得了快速发展,但在我国推行缓慢,究其原因在于对"以房养老"所带来的风险认识不清楚,这种风险不仅来自老年群体,更多的来自于提供相关金融服务的金融机构。本文从金融机构的视角出发,通过构建"以房养老"风险测量模型,并进行实证分析,为金融机构在推出"以房养老"金融产品时降低其风险提供了依据:金融机构应当选择恰当的老年客户,并且加强对风险的预测研究,以降低推出"以房养老"金融产品时的潜在风险。

上证指数的VaR风险测量及有效性分析

本文分别应用历史模拟法和RiskMetricsTM法对上证指数的市场风险进行了实证分析,结果表明:历史模拟法和RiskMetricsTM法对于上证指数的市场风险都有较好的估算结果。实证结果支持VaR的有效性,认为VaR有助于投资者的风险管理。

风险测量VAR及其原理

用公式可表示为:Prob(△P>VAR}=1-a(其中Prob表示:资产价值损失小于可能损失上限的概率;△P表示:某一金融资产在一定持有期△t的价值失额;VAR表示:给定置信水平a下的在险价值,即可能的损失上限;a表示:给定的置信水平。)

金融市场风险测量方法综述

近十来年,风险测量方法在收益和风险剧烈波动的股票市场中的作用日益突出,无论是金融机构还是监管当局对金融市场风险的管理与测量也都给予了足够的重视,回顾与展望金融市场风险测量研究方法对于该方面的研究也具有一定的积极意义。

基于VaR的金融市场风险测量

金融市场风险是各经济主体所面临的主要风险之一,如何对其进行恰当的管理已成为焦点,而研究表明,金融市场风险的测量是风险管理的核心和基础。本文对金融市场风险测量的主流方法——风险价值方法(ValueatRisk,VaR)进行了探讨。

我国股票市场风险测量的实证研究——以上证指数为例

随着改革开放政策的不断深入,计划经济向市场经济成功转型,使得我国经济水平有了明显提高。在特殊的国情下,要想研究金融风险中市场风险的测量控制问题,股票市场必然成为首选目标。本文对上海证券交易所自2007年12月20日至2014年3月10日共1501个交易日的每日对数收益率进行实证分析,通过建立相关GARCH模型计算股票市场的Va R风险测量值,结果表明,在股市相对稳定时期,GARCH模型能够较为准确地反映上海证券交易所的股票市场风险。