加入WTO后我国商业银行负债稳定性研究

稳定的负债是商业银行稳健经营的基础 ,加入WTO后 ,随着更多外资金融机构的进入 ,利率市场化步伐的加快 ,资本市场的迅速发展等 ,国内商业银行负债稳定性所受的冲击会越来越大 ,对此 ,国内银行必须从转换经营观念与战略、提高决策与管理水平、加大业务创新力度、灵活摆布融资利率、优化负债结构、完善服务体系等方面积极应对 ,以确保其负债业务的健康发展。

专业银行负债稳定性探讨

实行资产负债管理制度是专业银行改革的一项重要内容。在推进这项改革的过程中,如何增强负债的稳定性,以保证资产负债结构的动态平衡是专业银行亟待研究的课题。本文从分析现实的各项负债稳定性入手,提出稳定负债,优化负债结构的具体设想。 我国专业银行的负债构成主要包括以下几个部分:储蓄存款、公营存款、向人行借款、同业拆借、发行债券和自有资本金等。各项负债就其稳定性而言有强有弱,占比大小各异,对专业银行资金营运的作用和影响也就存在着较大差异,具体的分析可以看出其各自的特征。

硅谷银行和北岩银行被挤兑的成因与对策

本文对2023年硅谷银行及2007年北岩银行挤兑事件进行对比分析,提炼两家银行被挤兑的共性原因,引入并拓展“非核心负债”概念,总结出五条政策建议。本文认为,主要债权人顺周期性过强,或者说总负债中“非核心负债”占比过高,是导致硅谷银行与北岩银行负债不稳定,最终在金融下行周期下陷入流动性危机而被挤兑的核心原因。本文创新性地结合本轮硅谷银行挤兑事件,将对风险信息敏感的企业存款额外纳入“非核心负债”的测算范围,进一步拓展了“非核心负债”的学理内涵,还依据“流动性—稳定性”标准将我国银行主要负债划分为九类,并据此提出差异化监管建议,对我国完善以负债来源稳定性为视角的银行监管具有重要借鉴意义。

金融科技媒体情绪与银行系统性风险

本文构建了银行金融科技的媒体情绪指数,利用我国上市银行的样本实证检验了这类负向情绪对系统性风险的作用机制,结合双重△CoVaR模型量化分析了银行系统性风险溢出效应。研究表明:(1)银行科技负向情绪主要通过削弱存款负债稳定性从而增大银行业系统性风险。其中,短期影响来自负向情绪引发的存款流失,负债端流动性压力增大了整个银行间市场的流动性风险。长期影响来自存款吸收难度增大,银行同业融资比重和风险承担意愿被动上升,增大了未来的风险损失敞口和银行网络关联性。(2)银行科技负向情绪的尾部冲击对系统性风险的净溢出整体呈现阶段性上升的特征。净溢出的当期驱动因素主要来自个体风险溢出因子,但冲击下当期关联风险溢出因子的上升会增大未来个体风险遭遇冲击时的风险放大程度。