国际普惠金融指标体系调查:进展、比较与启示

本文总结了普惠金融全球合作伙伴(GPFI)、世界银行(WBG)、国际货币基金组织(IMF)、经合组织(OECD)和普惠金融联盟(AFI)等主要国际组织的8个普惠金融指标体系的建设情况,梳理了中国相关指标在各普惠金融指标体系中的国际排名情况,简要介绍了相关指标全球领先的国家及其表现。在此基础上,比较分析了各指标体系的特点和存在的问题,并就下一步国际普惠金融指标体系建设的改进提出了政策建议。

金融指标体系模型的构建——兼及上海国际金融中心发展路径的分析

上海正处于建设国际金融中心的十字路口,应该选择哪种路径继续发展成为亟待解决的问题。构建金融中心的相关评估模型可以较为客观地度量和评估现有的国际金融中心的运作方向和发展模式。对现有国际金融中心的各方面进行定量的分析和总结,有益于上海建设新的国际金融中心。

我国普惠金融指标体系的应用及县域评价——以甘肃省华亭县为例

2016年12月中国人民银行正式下发《中国普惠金融指标体系》。本文以华亭县为例,探讨如何通过调整我国普惠金融指标体系来构建县一级的普惠金融指标体系,并运用IFI指数法对县一级普惠金融发展进行定量评价,拓展我国普惠金融指标体系的使用范围。

构建中国农村普惠金融指标体系的国际经验与启示

农村普惠金融发展能够缩小贫困差距,是农民脱贫的重要手段。构建多维度、多层次的农村普惠金融指标体系能够有效测量农村普惠金融发展状况,在借鉴国内外比较流行的普惠金融指标体系的基础上,提出了中国农村普惠金融指标体系的构建思路。

促进经济增长的绝对量金融指标分析

投资活动作为拉动经济增长的"三驾马车"之一,对我国经济的快速增长起到了重要作用。而金融系统的发展,为政府、企业、个人提供了越来越多的投融资渠道。通过对绝对量金融指标的分析,找出推动GDP增长的重要金融指标,为以后能够更好的监控这些指标所代表的金融活动提供一定的参考。

国际黄金收益与国际主要金融指标之间的响应研究

本文以黄金和其他主要国际金融指标之间的响应关系为研究对象,探讨自2008年全球金融危机爆发后迄今十余年来出现的所谓“商品金融化”现象是否确立。在实证操作上采取标普500指数及其波动率(代表股票市场)、金融市场压力程度(代表利率市场)、西德州原油指数(代表原材料商品市场)和贸易加权美元指数(代表货币市场)五种主要国际金融指标,以最小二乘法和稳健回归法作为全面检验模型进行显著性分析。为避免金融序列的异质冲击和单位根影响,我们对所有指标变量进行数据转化,其中EGARCH(1,1)模型能够很好地消除股票波动率的条件异方差性。为避免实证期间金融环境可能会有所变化,我们进行Bai-Perron多元结构断点检验。为避免两种检验模型受到随机误差项的影响导致判定结果可能不一致,我们加入BPG检验和White检验。最后,结果表明:黄金作为极特殊的大宗商品,具备金融化现象的角色是肯定的。

各项金融指标稳步增速高于去年同期 云南金融运行保持向好发展态势

4月26日,人民银行昆明中心支行在昆明主持召开“2021年一季度云南省金融运行情况”发布会。发布数据显示,2021年一季度,人民银行昆明中心支行以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导,坚持稳中求进工作总基调,坚决贯彻党中央、国务院、总行及省委、省政府各项决策部署,系统深入推进金融支持稳企业保就业各项工作,把服务实体经济放到更加突出的位置,持续巩固金融精准扶贫成果,引导金融资源更多流向小微企业、乡村振兴、绿色发展等重点领域和薄弱环节,为一季度全省宏观经济稳定增长提供了有力的金融保障。呈现出如下特征。

构建多层循环神经网络结构对金融指标数据的验证分析

我们构建了一种多层循环神经网络来对金融股票指标数据进行测试,分析多种指标算法组合用来预测股票走势的可靠性。在实际的股票分析当中,通常会选择不同的技术指标或者指标组合对趋势进行判断,但在验证这些金融技术指标组合可靠性上需要时间和实践去验证,利用循环神经网络去分析过滤指标数据生成预测数据,通过对预测数据和真实数据对比,我们可以验证出哪个股票技术指标组合对股票投资决策是可靠的。

中国金融2024年寄望——筑牢金融高质量发展的全系统根基

作为经济肌体中的血脉,金融活,经济活;金融稳,经济稳。所以,如果我们对2024年中国经济充满寄望,首先应当寄望中国经济肌体中能有一腔养分充足、活力蓬勃的金融之血。对于中国经济而言,我们需要透过金融指标看到经济问题,比如房地产行业问题、地方政府债务问题、企业杠杆高低问题等,但我们同时更要透过金融指标去发现金融自身是否存在问题,而一旦发现问题,就必须及时处置、坚决纠治。

考虑金融网络指标的信息技术类上市公司财务危机预测研究

信息技术类上市公司市场变化趋势难以捕捉,而这部分信息能有效显示企业的运营状况。股票收益信息能够及时反映市场变化,为了监督企业运营状况,避免财务危机发生,本文采用股票信息构建金融网络,将股票信息以网络指标的形式引入模型。为了充分发挥集成算法在财务危机预测模型中的作用,提高模型的泛化能力,同时解决单一分类器不能充分使用数据的问题,本文采用lightGBM集成算法构建信息技术类上市公司财务危机预测模型,并提出了基于lightGBM算法的调参集成策略,利用模型之间的信息互补提高算法的预测性能。以沪深两市信息技术类上市公司为研究对象进行实证研究,结果表明,经过调参集成的lightGBM算法具有更高的预测性能。同时引入金融网络指标的模型总体表现优于传统模型,说明股票信息的引入有利于财务危机预测。本文研究为财务危机预测模型构建提供了新思路。

金融创新与金融产业升级指标体系及效用分析

从金融产业升级的视角,探讨了金融业的经营观念、组织体系、调控手段、金融工具、清算支付等金融创新的指标体系及其指标的计算公式;从生产要素,投入产出,边际效用等,运用单因数方法,对评价金融产业升级建立了效用分析模型,使指标考核与效用评价有机结合在一起,并为金融产业升级提供了可供借鉴的努力方向.

县域金融效率的内涵及其指标体系——县域金融效率问题研究系列之一

探讨金融效率问题实际是探讨如何构建一个可持续发展的金融体系问题。但是,目前对金融内涵的认识还存在较大分歧。结合中部农产区金融的实际状况,界定了中部农产区金融效率的准确含义,并设计了县域金融效率的具体内容及相应的指标体系。

金融稳健性评价指标的新发展及在中国的应用

金融稳健性指标(Financial Soundness Indicators,FSI)最早出自于国际货币基金组织的报告《银行体系稳健性和宏观经济政策》(1996)。虽然IMF已经意识到金融稳健性的意义,但亚洲金融危机仍然爆发。结构性的资产负债表问题不仅仅暴露在1997年的危机中,而且依旧暴露在2007年的次贷危机中。在全球确立FSI监测和评价指标,已经成为国际金融社会的重要议题和G20国家的共识。本文具体介绍了金融稳健性评价指标的最新发展情况,并探讨了采用该监控指标体系对我国商业银行风险管理的意义。

区域金融安全指标体系及其计量模型的构建

区域金融安全指标体系的含义包括三个关键性的内部指标系统:区域金融安全微观监测指标系统、区域安全宏观监测指标系统、区域安全金融生态环境指标系统。把区域金融安全内在关键性指标作为区域金融安全衡量体系的基础构成,把区域金融安全的外在影响性指标当作补充构成可以构造出区域金融安全计量经济模型。

基于关键性风险因素的中国金融状况指标体系构建研究

文章从系统性风险冲击来源的角度拓展并构建了包含关键性风险因素的FCI,并以FCI作为同步指标构建了金融景气指标体系,包括金融一致指数、金融先行指数以及金融滞后指数,在此基础上对我国金融状况进行了预测分析。结果显示:关键性风险因素中,房价波动风险与银行业不良贷款风险惯性特征明显,但也受其他因素的冲击影响,需对其进行风险监控,去产能风险则受其他因素的影响显著,需辅以经济政策与调控措施来保证产能过剩行业的稳定;2018年中国经济增长面临较大不确定性,尽管中国金融状况长期向好的趋势性特征没有改变,但当前以及未来一段时间内中国均以较高的转移概率处于风险积聚区制,且存在着影响中国金融状况稳定的其他因素,应更多关注系统性风险的防控。

中国金融安全评价指标体系的构建

遵循金融安全评价指标体系规范性、系统性,动态性、灵敏性,综合性、互补性的构建原则,采用AHP层次分析法,结合国际通用的FSI金融安全体系的构建原则和指标选择方法,运用层次分析法(AHP),结合统计学、运筹学等研究方法,构建了以次贷危机为防范对象的金融产业安全指标评价体系。通过对31个指标的分层定量化计量,确定和重新复权了其权重,量化出金融安全的各项影响因子及其权重,并借鉴各方面的意见和建议,对指标体系进行了综合的、定性的评价,构建了后危机时代的中国金融产业安全体系。

现行金融统计指标体系的缺陷与创新

现行金融统计指标体系的主要缺陷是基础指标分类不严谨、统计分类标准不完善、金融统计指标体系与央行新职能履行存在一定距离;因此,需要采取措施对该体系进行创新。

金融中心的等级性与评价指标的层次性

研究表明,金融中心是各个金融市场竞争的结果。金融中心有等级之分,一个国家不可能存在几个领导世界潮流的中心。此外,受历史机遇和自身发展方向的限制,不是所有的国内金融中心最后都能发展成为全球金融中心。因此,金融中心的发展是有阶段性的,其发展过程可以缩短,但不可逾越。为辨出金融中心主导的因素、判断其所处地位和估计发展潜力而建立的金融中心评价指标体系,也应该有层次的区分。