商业银行流动性创造与资本充足率关系研究——来自中国银行业的经验证据

文章基于1998-2012年我国113家商业银行的微观数据,采用联立方程模型实证检验了银行流动性创造与资本充足率之间的关系。研究结果表明:(1)资本充足率对流动性创造的影响在不同类型的银行中存在显著差异。对于大型国有银行,资本充足率对流动性创造的影响不显著;而对于全国性股份制银行和地方性商业银行,提高资本充足率会使流动性创造水平降低,这验证了"金融脆弱-挤压假说"。(2)流动性创造对资本充足率的影响在三类银行中均显著为负,即银行的流动性创造越大,其面临的流动性风险越高,但银行并没有相应地提高资本充足率。文章的结论为我国银行业监管当局制定合理的资本与流动性监管政策以及促进商业银行自身加强资本与流动性管理提供了重要的参考。

资本充足率对银行流动性创造能力的影响研究

随着巴塞尔协议下的资本监管框架变得越来越复杂，商业银行需要调整其资本结构来满足监管要求，但对不同类型的商业银行影响不同。本文试图从商业银行流动性创造的角度，验证资本充足率的监管对不同类型商业银行所造成的影响。研究表明，商业银行资本的提高会促进股份制商业银行的风险能力，并提高其流动性创造能力；但是会降低地方性商业银行的流动性创造。