商业银行发展对银行业竞争程度的影响分析

商业银行发展至今,银行业的市场结构在不断变化,已经逐渐形成了多元化的市场结构,商业银行的竞争程度也在不断提升。一个良好的竞争环境,对商业银行的发展是至关重要的。因此,为研究商业银行的发展对银行业竞争程度的影响,本文选取PR模型测算所得的H统计量代表商业银行的竞争程度,研究银行集中度、银行数量和所有制结构对商业银行竞争程度的影响,选取了控制变量广义货币M2增速、不良贷款率和资本充足率来进一步研究银行业竞争程度的影响因素。研究表明,银行市场集中度将降低银行业竞争程度,银行机构数量显著促进了银行业竞争程度,银行所有制结构对银行业竞争程度没有显著影响作用。从控制变量的回归结果看,广义货币增速显著促进了银行业竞争程度,不良贷款率、资本充足率显著抑制银行业竞争程度。

金融市场发展与中国银行业竞争度——基于Panzar-Rosse模型的实证研究

文章从竞争效应和融合效应两个方面系统分析金融市场发展对我国银行业竞争度的影响机制,并采用Panzar-Rosse模型度量1998～2008年我国银行业的竞争度,在此基础上实证检验了金融市场发展对我国银行业竞争度的影响。结果表明,我国银行业市场基本处于垄断竞争格局,现阶段金融市场发展的竞争效应对银行业竞争的影响更显著,股票市场资产规模的扩大和流动性的增强都会对我国银行业的竞争起到显著的促进作用。

行业竞争影响企业商业信用提供吗?——来自中国A股资本市场的经验证据

商业信用是企业在赊销交易过程中向客户提供的短期信用资金,对提供方(供应商)来说会带来一定数量的资金占用。本文基于中国特定的市场和制度环境,考察行业竞争程度是否影响企业商业信用的提供水平,以及上述关系在不同产权性质的企业以及银行信贷获取能力不同的企业间是否存在差异。以我国A股上市公司为样本,本文的实证研究发现,在对企业年龄、规模、资产负债率等变量进行控制后,公司所在行业的竞争越激烈,所提供的商业信用就越多,此结论符合行业竞争假说对商业信用的解释。进一步研究显示,行业竞争程度对民营企业的商业信用提供水平的正向影响显著强于国有企业,且外部银行贷款水平越高的民营企业更倾向于通过提供商业信用应对行业竞争。

市场竞争度、非利息收入对银行风险的影响

本文通过引入Boone指数来衡量我国银行业竞争程度,并利用我国2005~2015年101家商业银行的非平衡面板数据,研究了市场竞争度、非利息收入以及二者交互项对于银行风险的影响。研究发现,市场竞争度与银行风险显著正相关,总体非利息收入对于银行风险影响并不显著,但分类非利息收入对于不同类型银行的风险状况产生了不同影响。手续费及佣金收入的增加同时降低了大型银行和中小型银行的风险,且对中小型银行的影响更为显著;同时,随着竞争度的提升,手续费和佣金收入增加所带来的降低风险的作用越来越弱,在超过竞争度临界值时甚至会提升银行风险。其他非利息收入的增加则显著提高了大型银行的风险,但对中小型银行的影响并不显著;市场竞争度越高,其他非利息收入的增加所导致的提升大型银行风险的作用将会越强。

招商银行核心竞争力系统协同度研究

在分析商业银行核心竞争力协同体系模型的基础上,构建了商业银行核心竞争力系统协同度计量模型,选择招商银行进行实证分析,得出招商银行核心竞争力各子系统有序度总体水平较低,可通过积极创新中间业务、降低营业成本、提高风险管理水平和加大信息获取投入等方法来提高各子系统的有序度,提升招商银行核心竞争力系统协同程度,从而提高核心竞争力。

中国银行业竞争与效率关系研究

运用中国银行业1993—2008年的相关数据,考察了银行业竞争程度与效率之间的关系。根据勒纳指数法,通过对贷款价格的分析测度了银行业的竞争程度,结果发现我国银行业的竞争程度在样本期内呈现出波动上升的趋势;采用随机前沿法测度了银行成本效率,结果表明我国银行效率呈现出边际递减的增长趋势;运用格兰杰因果检验方法估计了我国银行业的竞争程度与效率之间的关系,结果发现我国银行业竞争程度是效率提高的格兰杰原因,而且两者之间呈正相关关系。

互联网金融发展对我国银行业竞争度的影响——基于Panzar-Rosse模型的实证研究

随着互联网金融的崛起,其对银行业的影响逐步深入,从一定程度上抢占了银行的资产业务、负债业务和中间业务,本文在建立Panzar-Rosse模型测定2005-2014年我国银行业市场竞争度的基础上,构建参数方程探究互联网金融对我国银行业市场竞争度的影响。研究表明,近十年来我国银行业处于垄断竞争状态且竞争度不断加大,互联网金融在萌芽时期对银行业竞争度影响不大,但是,当互联网金融发展到一定水平时,会与我国银行业的竞争度呈现显著正相关关系。未来,应当积极推进银行业与互联网金融的合作,实现社会经济资源配置的最优化。

中国银行业垄断竞争探论——基于PR模型的实证检验

长期以来,人们总是将银行业的诸多弊端归结于其垄断性,银行是否垄断事实上是一个实证问题。文章基于银行2006年至2012年的微观面板数据,采用双向固定效应方法,利用PR模型进行实证检验,同既有的文献结果相比较,实证结果显示我国的银行业仍具有相当的垄断地位,需要通过进一步改革以促进竞争。

我国银行业市场竞争度研究——基于Panzar-Rosse模型的实证分析

本文选取2005—2014年做为我国银行业竞争度的研究样本期,国内16家已上市的股份制银行做为研究样本,从两个层次上分别建立Panzar-Rosse模型对我国银行业近十年的竞争度进行实证分析,其一,从整体上衡量我国银行业竞争度的变化情况,其二,将我国银行业分为五家大型商业银行和另外11家股份制银行两个市场,比较这两个局部市场间竞争水平的差异。得出结论:近十年我国银行业处于垄断竞争状态并且竞争度不断增大,五大行间的竞争度较股份制银行来说更高。同时,在实证分析的基础上,针对银行业未来发展形势,提出优化我国银行业竞争环境、提高银行业综合竞争力、增强金融服务多样化等政策建议。

外资银行进入与银行业竞争度研究

文章采用Panzar-Rosse模型测度了1985年至2008年间我国银行业市场竞争程度,并对外资银行进入程度与市场竞争度之间的关系进行了经验分析,结果表明,我国银行业市场结构类型在样本期内由寡头竞争型转变为垄断竞争型,市场集中度呈现出下降的趋势,而市场竞争程度相应的呈现出上升的趋势,股份制商业银行及城市商业银行的兴起和发展促进了国内银行业市场的竞争。外资银行进入程度与银行业市场竞争程度之间呈现U型关系,即外资银行进入初期并没有显著促进银行业的竞争,而是在进入程度达到某一阶段之后才起到刺激竞争的作用。

基于最优贷款利率选择的互联网金融进入博弈分析

通过一个两阶段博弈模型,研究传统商业银行作为潜在进入者进入互联网金融业务时,与在位者博弈过程中的最优借贷利率选择问题。得到两个关键性发现:在贷款利率决定阶段,对于互联网金融潜在进入者,其贷款利率与参与到互联网金融中的战略替代程度、高风险状态下在位者的参与水平以及低风险下的竞争程度都是负相关的。潜在进入者的参与水平与在位者的战略互补程度以及竞争过程中的风险识别程度呈正相关关系。因而对互联网金融潜在进入者而言,进入与否依赖于其是否具备丰富的战略管理经验以及对风险状态的高度识别能力。

银行业集中化与竞争度国外文献综述与启示

关于银行业集中化与市场竞争度的研究在国外已经取得相当丰富的成果。针对国内关于这一领域理论研究相对匮乏的现状,系统整理近20年来银行业集中化与竞争度方面研究的国外文献,指出银行业不同于传统工业企业,银行业集中化并不能准确衡量市场竞争程度,集中化可以与较高竞争度并存,并指出将有关理论应用于中国银行业现状分析时需要满足的条件。

资本监管对我国银行业市场竞争度的影响研究

2004年《商业银行资本充足率管理办法》颁布后,我国开始真正意义上的资本监管。统一的资本监管标准,有利于银行业市场竞争的公平性。本文通过对资本监管与银行业市场竞争度的相关性分析和Granger因果检验,探讨了资本监管对我国银行业市场竞争度的影响。结果发现,资本监管与银行业市场竞争度存在相关性,但相关系数较低,且他们之间没有明显的因果关系,我国商业银行资本监管还有待进一步的改进和完善。

银行业竞争与企业全要素生产率

本文选取2007~2017年沪深A股上市公司的相关数据,探究银行业竞争对企业全要素生产率的影响。研究结果发现,银行业竞争加剧确实能提升企业全要素生产率,在经过一系列的稳健性检验和内生性检验后仍然成立。同时,银行业竞争加剧可通过增加企业实体投资和创新投资进一步提升企业全要素生产率。银行业竞争对企业全要素生产率的影响在市场化程度较高的地区及非国有企业中更为显著。

外资银行进入对我国银行业竞争度的影响——基于Panzar-Rosse模型的实证研究

1997~2011年这15年间我国银行业处于垄断竞争状态，市场竞争度呈现先减后增的U型变化趋势，而2008年国际金融危机后我国银行业市场竞争度下降。外资银行资产份额与市场竞争程度存在负相关关系，而机构数量与竞争度不相关，外资银行进入未能促进我国银行业的竞争，中国银行业市场逐步发展完善是市场竞争度变化的根本原因。

利率冲击、杠杆率与银行竞争程度——基于DSGE模型的分析

将居民杠杆率、企业杠杆率、银行杠杆率、政府杠杆率引入多部门的DSGE系统,研究了居民杠杆率、企业杠杆率、银行杠杆率、政府杠杆率对利率冲击的反应。结果表明,利率冲击导致居民杠杆率、企业杠杆率与政府杠杆率上升,银行杠杆率下降。当银行竞争程度减弱时,居民杠杆率增加,企业杠杆率变化不大,银行杠杆率在初始阶段有所升高,随后开始下降,政府杠杆率下降,且随时间推移降幅增大。当银行的竞争程度提高时,发生货币政策冲击后,社会总的福利水平有所改进。

银行利润持续性研究

本文选取国内50家商业银行1995-2013年的面板数据为样本,从利润持续性角度实证分析银行盈利性及其影响因素,结果显示:我国商业银行的利润持续性比较好,在国际上处于中上水平;经济增长、通货膨胀、财政收入对银行利润持续性呈现正效应;银行市场竞争程度降低了城商行利润持续性,但对全国性商业银行有正向影响;贷款损失准备占比、成本收入比对利润持续性呈现负效应;资产规模、资本充足性、流动性、非利息收入占比能够提高银行利润持续性,但是不同类型商业银行所受影响存在差异。

银行竞争如何影响中小企业信贷可获性?——基于市场规模结构的调节作用研究

基于BvD亚太企业分析数据库2007—2013年江苏省中小企业年度非平衡面板数据,分析银行业竞争程度与中小企业信贷可获性之间的关系,并探究市场规模结构在其中所发挥的重要调节作用。研究结果表明:市场规模结构是影响银行业竞争程度与中小企业信贷可获性之间关系的重要因素。当大银行机构数量在信贷市场中占主导时,竞争程度的提高有利于中小企业融资,中小企业信贷可获性随银行业竞争程度单调递增;当小银行机构数量在信贷市场中占主导时,中小企业信贷可获性与市场竞争程度之间呈倒U型关系。现有关于银行业竞争程度与中小企业融资之间关系的研究结论存在较大争议,而对于市场规模结构这一关键因素的忽视可能是造成已有研究存在较大分歧的重要原因。

外资银行进入对我国银行业市场竞争度的影响：基于Panzar-Rosse模型的实证研究

本文采用Panzar-Rosse模型度量了1996年至2006年间我国银行业的市场竞争度,并对外资银行进入程度与市场竞争度的关系进行了经验分析,结果表明,近十年间我国银行业呈现垄断竞争格局,且竞争压力呈上升趋势,这主要归因于银行业市场集中度的下降。外资银行进入程度与银行业市场竞争度呈现U型关系,当前外资银行带来的实际竞争压力还很有限,只有当外资银行进入程度达到并超过一定水平时,才会对我国银行业的市场竞争发挥促进作用。

金融业全面开放对我国银行业竞争度的影响——基于Panzar-Rosse模型的实证研究

随着金融业全面开放,我国银行业市场主体的多元化使银行业竞争环境发生了改变。本文通过实证分析,检验了金融业全面开放对我国银行业竞争度的影响。结果显示,在过渡期结束后,我国银行业竞争度迅速上升,同时伴随着银行的规模效益下降和风险倾向的增加。由此可知,竞争加剧将引起商业银行行为和风险的变化。正确认识开放条件下银行业竞争的变化和特征,对我国银行业改革和发展具有重要意义。