齐次Markov’s更新过程风险模型破产概率的上界

主要研究齐次Markov’s风险模型的破产概率.利用鞅方法,在Wn与Xn=i,Xn+1=j都有关的条件下研究Markov’s更新过程风险模型破产概率,得到破产概率的一个上界.

基于灰色Markov-GMP-Verhulst模型的黄河宁蒙段冰凌灾害风险预测

为了提高冰凌灾害的风险预测的可靠性,针对冰凌灾害风险的动态非线性特征,构建能够识别风险波动变化规律的灰色GMP(1,1,N)-Verhulst组合预测模型,同时引入信息熵理论的知识,提出基于Markov链修正的熵权法灰色组合预测方法。以黄河宁蒙段2005~2014年冰凌灾害风险值作为原始数据序列进行模型拟合,并对2015~2017年的冰凌灾害风险进行预测。计算得出在已知实际冰凌风险值的年份内,灰色Markov-GMP-Verhulst模型的预测精度比单一灰色预测模型更加精确,结合实际情况评估2015~2016、2016~2017年的冰凌灾害风险值,并与Markov链修正的组合模型的预测值进行对比分析,预测结果与实际值的吻合性良好,进一步验证了模型的合理可操作性,以期为黄河宁蒙河段的凌汛灾害防治提供借鉴。

Markov链利率下相依风险模型破产概率的上界

考虑一类离散时间风险模型的破产问题.模型中假设保费过程和理赔过程都具有一阶自回归结构(AR(1)),并且利率过程是取值于可数状态空间的齐次Markov链.针对保费在期初收取和期末收取两种不同的情况,用鞅方法得到了其各自破产概率的上界.

Sparre Andersen风险模型的破产问题(英文)

本文主要研究了一类Sparre Andersen模型,其索赔时间间隔的分布为指数分布与Erlang(n) 分布的混合.得到了当初始资金u趋于无穷大时,破产概率ψ(u)的确切表达式和渐近表达式.

基于麦肯锡7S模型的国有商业银行全面风险管理框架研究

2007年美国次贷危机在全球持续蔓延以来,银行业金融机构面临的风险更加突出,加强国有商业银行风险管理,提高全面风险管理水平成为当务之急。针对国有商业银行风险管理现状及存在的主要问题,提出基于麦肯锡7S模型的国有商业银行全面风险管理框架。

基于修正R/S模型族的中国上市家族企业股票风险特征研究

本文利用股票风险分析模型修正R/S模型,利用我国上市家族企业和非家族企业的30只（15对）个股2006年1月4日~2010年1月4日期间的样本数据进行建模分析,来对我国上市家族企业的风险特征进行分析研究。研究结果表明：上市家族企业价格持续状态明显弱于上市非家族企业,家族企业对冲击的消化能力较强;股价波动的关联性,股价的波动一定程度上受历史信息的影响。这些研究发现对投资者来说,掌握历史信息对投资决策是有帮助的。

Markov相依风险模型的等价定理及概率结构

严格定义了Markov相依风险模型.证明了该模型的一个等价定理,使得Markov相依风险模型中的诸过程之间的关系更清晰.获得了Markov相依风险模型的概率结构,构造性地证明了该模型的存在定理.

Markov链利率风险模型的破产问题

基于Markov链具有的将来利率与过去利率的独立性,利用全概率公式与递推方法,探讨了破产前最大盈余和首达某一水平x的情况。首先得到破产前最大盈余的递推方程和积分方程,然后利用这种思路得到首达某一水平x的递推方程和积分方程,最后进一步完善了离散时间风险模型的结论。

S(γ)族索赔下经典风险模型的破产概率严重性分析

在索赔分布属于S(γ)族的条件下,得到关于经典风险模型中与破产概率ψ(x)相关的几个渐近表达式,并运用所得结论得到了ψ(x)的渐近区间估计.

具有Markov链利率的风险模型的破产研究

在随机利率服从Markov链下,建立起带随机利率的离散风险过程模型。重点探讨了破产前后盈余的情况。分别给出了破产前一刻盈余和破产赤字的分布的积分表达式。由此推导得出最终破产概率的积分表达式。最后讨论了在利率为非负情况下破产概率的一个上界,改进已往的结论,并且对利率为0≥Ii>-1情况下给出了最终破产概率的下界。

基于Markov模型的高压输电线继电保护装置风险评估

评估运行中的继电保护装置可能引起的后果,是继电保护评估的一个重要问题。结合线路状态和保护装置失效机理,提出了高压输电线继电保护装置风险评估方法。首先,给出输电线与保护的10种状态;进一步,根据保护的自检特性,归纳获得了由保护装置引发的4种风险,即显性误动风险、显性拒动风险、隐性误动风险和隐性拒动风险。然后,根据输电线路和保护装置的状态划分,建立10状态Markov模型,并利用Markov模型给出上述4种风险指标计算方法;最后,基于某电网实测数据,对比了风险与传统可靠性指标在评价可靠性上的差异,分析了自检率对风险的影响。分析表明,风险与不可用率随定检周期变化差异明显,降低失效率或增大自检率能有效地降低系统风险与不可用率。

Markov链利率风险模型下破产概率的近似计算

基于带Markov链利率的离散时间风险模型和Markov链将来利率与过去利率的独立性,假设个体净风险是重尾分布的,利用全概率公式和递推方法,得到该风险模型下有限时间破产概率的近似表达式.并在个体净风险是Pareto分布时,利用Matlab软件数值模拟近似值.

Markov约束下受污染水环境生态风险评价模型研究

由于水体自身存在流动性,采用传统的生态风险评价方式无法保证其评价结果的准确性,为此提出Markov约束下受污染水环境生态风险评价模型。在分析受污染水环境的污染物类型的基础上,充分考虑受污染水环境的流动性,进而通过Markov约束下的概率转移算法,完成受污染水环境生态风险评价模型的构建。根据对比试验的结果可知,在实际参数值相同的前提下,Markov约束下受污染水环境生态风险评价模型,通过设置约束参数为2.0,使其准确率最高,达96.35%。

B-S模型与企业财务风险管理

由于未来企业价值的不确定性 ,现代企业的负债经营会给企业带来财务风险。企业与其股东、债权人的经济关系具有期权的特性。将Black -Scholes模型应用到企业财务风险的管理中 ,企业通过对其权益与债务资本的投资组合的动态调整 ,达到期权头寸的Delta(Δ)中性 ,实现企业价值的保值和对财务风险的对冲。

中国金融风险识别与预测——基于Markov区制转移模型

新冠疫情对全球经济的发展造成了重大打击,中国金融市场同样会受到波及。使用金融压力指数法对中国2005年1月-2020年3月的金融风险进行测度,分别从国内金融市场、国际金融市场两方面,选取24项指标构建银行压力指数(BSI)、股票市场压力指数(SSI)、房地产压力指数(RESI)、宏观环境压力指数(MESI)、国际市场压力指数(ISI)五项分指数,综合得到中国系统性金融压力指数(FSI),再采用Markov区制转移模型识别金融风险时期,结果表明,中国金融子市场间具有关联性;中国系统性金融风险大多数时间处于低风险状态,低金融风险状态的持续期较长;2020年中国金融风险仍处于较低、可控水平。

基于Markov模型的定值失配点风险评估

在实际工程应用中,继电保护人员会根据电网结构人为设置一些失配点,为了使失配点的设置更科学有效,提出一种基于Markov模型的定值失配点风险评估方法。基于Markov模型对保护定值的运行状态进行仿真模拟,提出失配风险的定义及其计算方法,并建立全网定值失配点风险指标的寻优模型,利用遍历法对风险模型进行寻优,获取全网最低失配风险对应的全网保护定值。最后通过实际算例验证该方法的可行性及有效性,进而得出基于Markov模型的全网定值风险评估结果可正确设置失配点,为保护人员、调控人员设置失配点提供依据。

索赔为一般到达的保险风险模型

本文应用作者们提出和建立的Markov骨架过程方法 ,研究了索赔为一般到达的保险风险模型 ,得到了破产时间分布以及破产时间与破产时刻前后资产盈余的联合分布 .

一种面向业务的风险评估模型

当前主流的信息安全风险评估关注于资产损失,而忽视了对业务的影响.提出了一种面向业务的风险评估模型.该模型从业务安全需求出发,将机密性、完整性和可用性等安全属性引入风险评估过程中,通过评估对业务过程的影响来量化风险.将传统风险评估的资产要素视为业务的支撑,采用层次化方法依次分析资产风险、业务过程风险和业务风险.各风险要素采用面向属性归纳和聚类方法进行概化分析,并采用Markov模型描述业务过程的风险传导.最后以某网上银行交易系统风险进行模型验证.理论分析和实验结果表明,该模型能够将传统的资产风险转化为业务风险,从机密性、完整性和可用性3个安全属性进行度量,从而体现业务安全需求.

重尾赔付下带常数利息力的延迟索赔风险模型的破产概率

研究一类带常数利息力的延迟索赔风险模型.假设主索赔来到过程为Poisson过程,主索赔额以及延迟索赔额都属于重尾分布族S时,得到了有限时间破产概率的渐近等价表达,推广了单一索赔风险模型的相应结论.

基于Markov模型的居民储蓄增长周期性波动研究

文章使用Markov模型来建立我国居民储蓄存款方程，并采集1952-2009年的居民储蓄存款年度数据对存款方程进行了实证检验，其结果表明：居民储蓄存款的增长波动可以分解为定期存款波动和活期存款波动，活期存款波动的频率远远高于定期存款，而银行储蓄存款的风险主要源于周期波动．说明银行在储蓄存款的风险管理中其重点在于优化储蓄存款结构，尤其是加强对活期存款的风险控制。