微型金融的边界--以中和农信小额信贷为例

笔者以中和农信的小额信贷为研究对象,根据对中和农信总部高管和分支机构的访谈、调研获得的第一手资料,以及丰富的年报、月报等资料,对中和农信的业务模式和财务数据展开细致的研究,试图回答微型金融的边界问题。微型金融在客户定位、贷款额度、信贷产品、风控方式等方面与传统金融有本质性区别,这构成了微型金融的上边界。微型金融需要在社会使命目标下确定能够实现财务自足的贷款利率,这是它区别于公益慈善的下边界。我们通过Rosenberg模型和成本加成定价法计算出中和农信在维持一个较低的利润率目标1%时应收取的利率与中和农信实际贷款利率20.64%非常接近,说明中和农信基本处于财务自足状态。

小额贷款公司的运营效率及其影响因素——基于江苏227家农村小额贷款公司的实证分析

以江苏省227家农村小额贷款公司为研究样本,运用含有不良贷款作为"非期望"产出的DEA模型评估小额贷款公司运营效率,并采用Tobit模型实证分析小额贷款公司运营效率的影响因素。研究结果显示:资金规模、贷款利率对小额贷款公司的运营效率具有显著正向影响;小额贷款公司的贷款利率水平目前没有导致逆向选择;小额贷款公司贷款存在规模效应,多元化经营有利于其运营效率的提升;平均贷款额度与运营效率间存在倒U型关系。

普惠金融视角下农户小额信贷模式研究

普惠金融旨在为社会所有人,特别是贫困和低收入者提供金融服务,帮助他们摆脱贫困。小额信贷作为普惠金融的核心,是普惠金融理念的有效实践。通过了解普惠金融的涵义,指出我国的农户小额信贷模式存在问题,分析公司+农户的小额信贷模式、保险+农户小额信贷模式、P2P网络农户小额信贷模式的基本情况,提出完善发展我国农户小额贷款的各种主体相结合模式,以更好地发展农户小额信贷,进一步促进我国农村经济的发展。

对孟加拉“格莱珉小额信贷模式”和我国海南“琼中小额贷款模式”的比较研究

小额信贷是解决农民资金需求的有效手段。做好小额信贷工作,事关我国农业发展、农民增收、农村稳定大局。本文在对国际上有代表性的"格莱珉小额信贷模式"和我国海南"琼中小额贷款模式"进行对比分析的基础上,探索出中国特色的小额信贷发展之路,以破解农民贷款难问题,促进"三农"持续发展。

农村小额信贷业商业化的进程、条件及对策

目前我国小额信贷业尚处于起步阶段,但东南亚及拉丁美洲很多国家的小额信贷业已经发展到相当成熟的阶段。这些国家的经验表明,小额信贷业可持续发展的前提就是经营商业化、利率市场化和风险控制完善化。当前我国发展小额信贷业可以有效地缓解我国城市流动性过剩和农村流动性不足的问题,同时促进"三农"发展。本文在梳理国际小额信贷业发展经验的基础上,对我国小额信贷业的发展提出了借鉴和建议。

从印度危机反思小额贷款的高利率盈利模式

印度小额信贷危机震惊了全球,唤醒了人们对高利率盈利模式的反思。近年来,印度小额贷款利率持续上升并维持于高位——而极高的利率并非基于成本和风险的考虑——挤出经营性贷款需求——借款人因无力偿债而引发社会危机。危机表明,高利率的小额贷款只会为其经营者带来持续的高利润,而借款人的生计则陷入不可持续的困境。中国小额信贷起步较晚,但在利率问题上存在同样盲区。高利率在中国同样难担脱贫之任,低收入者的希望是支付得起的低利模式,即信贷的互助合作。

基于金融生态视角的小额信贷与青海藏区经济可持续发展的实证研究

本文基于对青海省藏区小额信贷发展现状及问题深入分析的基础之上,构建起小额信贷投入效率与经济发展程度的测量指标体系,使用计量经济方法,对二者之间的影响程度进行统计学检验。计量模型结果显示,小额信贷投入量的持续增长将会积极促进青海藏区的经济增长,且青海藏区经济的增长反过来又会促进小额信贷的投放问题。结合实际情况,还有针对性地提出了构建多层次的金融机构组织体系、大力发展农业保险、优化青海省藏区经济环境等相应的政策建议。

信贷模式创新支持农村妇女脱贫致富——以宁夏盐池模式为例

盐池县"农村妇女小额信贷"项目始于1996年,十多年来,该项目经过不断完善管理体制、操作程序等,逐渐形成了"小额信贷盐池模式"。该模式实现了支持贫困人口和增加农户经济收入的目的,使妇女得到了全面发展,积累了丰富的经验,但也存在明显不足,希望在以后的实践中能够得到进一步完善。

中国扶贫小额信贷减贫增收效果评价

利用针对中国40个贫困县的建档立卡贫困户的调查数据,基于贫困户的自我选择行为,采用倾向得分匹配法和处理效应模型对脱贫攻坚时期新的扶贫小额信贷项目的减贫增收效果进行了评价。研究发现,扶贫小额信贷项目对贫困户可支配收入的提升效果显著,但因果关系并不稳健,而对种养殖收入的改进效果显著且因果关系稳健。基于子样本数据的分析结果表明,扶贫小额信贷项目的减贫增收效果是"贫困瞄准"的,而非"贫困中性"的,该项目有利于大幅增加贫困户的种养殖收入,且对经济状况相对较差的低保贫困户的减贫增收效果要好于一般贫困户。

小额信贷赋能农村妇女创业分析——以盐池模式为例

中国转型期,大量男性劳动力离乡打工,妇女留守农村、农业女性化等伴生现象广泛存在。妇女不仅是农村家庭日常生活的核心,也是脱贫致富和乡村振兴不可或缺的一支重要力量。本文以宁夏盐池模式为例,通过案例说明小额信贷借助金融和非金融行动为农村妇女多维赋能,激活其生计发展的内生动力,为农村妇女的全面发展提供了一种可行经验。

浅析GB模式运行机理及其对我国到户信贷扶贫主流形态的补缺性功能

在解析小额信贷扶贫GB模式运行机理和我国现行扶贫到户小额贷款主流形态制度设计及运行缺陷的基础上,阐释了GB模式弥补与完善现行扶贫到户小额贷款扶贫模式的实践功能,并对实施应用小额信贷扶贫GB模式提出对策与建议。

对甘肃农信小额信贷模式发展现状的研究

对甘肃农信"孟加拉模式"本土化模式即甘肃农信农户小额信贷模式进行分析。在梳理甘肃农信本地小额信贷模式发展现状的基础上,阐述"政府+保险+银行+担保"的综合信贷模式与小额信贷综合服务模式。

孟加拉乡村银行模式在中国的实践

孟加拉乡村银行模式是非政府组织向穷人发放小额贷款以帮助其脱贫的金融模式。1993年,这一模式被引入到中国并试点运行,经过约10多年的试验,取得一定的经验和成效,但也出现了不少问题。本文在总结以往经验和教训的基础上,借鉴孟加拉乡村银行小额信贷模式,结合我国特殊的国情和条件,提出了使孟加拉模式顺利“中国行”的相应政策建议。

具有销售成本的小额信贷模型

首先剖析了我国小额贷款实践的现状和存在的问题,通过理论和数学模型分析,指出信贷约束本身并不是贫困产生和持续的充分条件.由于农户存在产品销售成本带来的销售规模效应给农户的贫困的影响及其对农村小额信贷项目的影响,过低的贷款额度可能会使得小额贷款项目对农户失去吸引力,造成小额贷款需求萎缩.因此,适当扩大小额贷款的额度限制,有利于农户更加积极地参与到小额贷款项目中,通过正当经营,增加收入,从而提高生活水平.