XBRL披露及其审计鉴证研究现状与展望

通过对近年来XBRL相关研究的总结和回顾,发现XBRL披露能够改进公司治理,提高信息质量与信息透明度,而且XBRL本体技术能为XBRL的披露提供技术支持,XBRL审计鉴证需要大力研究与开拓。

XBRL信息披露对上市公司会计稳健性的影响研究

本文以我国沪深300指数成分股的上交所上市公司构造处理组样本,深交所上市公司构造控制组样本,以沪深交易所XBRL信息披露实施前后各3个会计年度为研究期间,采用Khan&Watts会计稳健性的CSCORE模型度量分公司分年度的会计稳健性,采用非参数检验方法和双重差分模型实证分析沪深交易所XBRL信息披露的实施对沪深上市公司会计稳健性的影响。研究表明,沪深交易所XBRL信息披露的实施能显著提高沪深上市公司的会计稳健性,且对沪市上市公司会计稳健性的影响强于对深市上市公司会计稳健性的影响。

XBRL信息披露对上市公司融资约束的缓解效应

在我国沪深交易所上市公司实施XBRL信息披露的背景下,以深证成份指数的成份股上市公司构造处理组样本,用倾向得分匹配法从沪深300指数成份股中的深交所上市公司选择对照组样本,以深交所XBRL信息披露的局部试点和全面实施前后共三个阶段为研究期间,用投资-现金流敏感性和现金-现金流敏感性度量上市公司融资约束,采用双重差分模型研究XBRL信息披露的局部试点和全面实施对上市公司融资约束的缓解效应及实现路径.研究结果表明,XBRL信息披露的局部试点和全面实施均能在一定程度上缓解上市公司的融资约束,XBRL信息披露的全面实施对上市公司融资约束的缓解效应更为显著.进一步研究发现,XBRL信息披露对上市公司融资约束的缓解作用主要通过降低代理成本和改善信息不对称这两条路径来实现.