审计师行业专长能够降低审计风险吗?——基于审计报告时滞视角的实证检验

在中国审计市场上,审计师行业专长是否能够降低审计风险?文章以2006—2021年沪、深两市的上市公司为研究样本,以审计报告时滞及其波动性作为审计风险的替代变量,分别从会计师事务所和审计师个体层面对审计师行业专长与审计风险的关系进行了检验。研究发现:无论是以客户数量还是客户规模衡量,会计师事务所行业专长与审计报告时滞呈显著正相关,但审计师个人行业专长与审计报告时滞之间未发现显著关系。从审计报告时滞波动性来看,按客户数量衡量的会计师事务所行业专长与审计报告时滞波动性显著正相关,可以认为这是会计师事务所为抢占市场而导致的风险提升。而只有通过客户规模衡量的审计师个人行业专长与审计风险呈显著负相关,说明审计师个人往往比会计师事务所更倾向于维护自己的声誉。本文的研究结果为从微观层面理解审计师行业专长与审计风险的关系提供了经验证据。

机构投资者实地调研、审计师选择与审计延迟

机构投资者实地调研是了解上市公司财务经营状况的重要手段,对提升资本市场信息披露效率起重要作用。本文以2013—2020年深圳证券交易所A股上市公司为研究对象,运用双向固定效应模型实证检验机构投资者实地调研对审计延迟的影响及其作用机制。研究结果显示,机构投资者实地调研有效抑制了审计延迟,其他条件不变时,受到机构投资者实地调研将导致上市公司审计延迟平均降低2.1%。本文还采用多种方法开展了稳健性检验,所得研究结论依然成立。机制分析发现,审计师选择是机构投资者实地调研降低审计延迟的调节机制。此外,本文还进一步研究了机构投资者类型的异质性影响以及机构投资者调研广度和调研深度对审计延迟的影响。总体而言,本研究丰富了机构投资者实地调研与审计延迟领域的研究,为监管部门进一步提升资本市场信息披露效率提供了理论参考。

上市公司未决诉讼、法律环境与审计报告时滞

基于我国A股非金融类上市公司2011～2016年的数据,探究了上市公司未决诉讼对审计报告时滞的影响,并检验了法律环境的调节作用。研究显示,未决诉讼对审计报告时滞的正向影响是显著的;区分公司所在地的法律环境后,发现仅在高法治水平地区,上市公司未决诉讼与审计报告时滞之间的正向关系显著成立。进一步研究还发现,延长审计报告时滞的未决诉讼风险主要来自于被告方;按诉讼类型来看,主要是经济类诉讼使得审计报告时滞延长。这一研究不仅有助于了解上市公司未决诉讼对审计投入的影响,而且有助于论证国家积极推进各个地区法律制度建设的重要性。

“特殊普通合伙”转制政策对审计报告时滞的影响

为了检验财政部2010年出台的会计师事务所"特殊普通合伙"转制政策的实施效果,本文以中国A股上市公司为样本分析了该政策对审计报告时滞的影响。结果发现:审计报告时滞显著增加,但是这一政策主要影响了"非四大"会计师事务所,对"国际四大"会计师事务所没有显著影响;该政策的影响在民营上市公司或投资者法律保护水平低的地区更加明显;政策的出台提高了注册会计师在执业过程中的投入水平,尤其是针对风险更高的会计师事务所或客户。

内部控制有效性对审计报告时滞的影响——基于董事会独立性视角

审计报告时滞是为数不多可用来量化审计效率的指标之一,直接关系到公司收益信息披露的及时性。文章借鉴"迪博·中国上市公司内部控制指数"作为内部控制有效性的衡量指标,以我国2009-2011年沪深两市的A股上市公司为样本,研究了内部控制有效性对审计报告时滞的影响。研究发现,内部控制有效性越高的公司表现出较少的审计报告时滞;在总经理兼任董事长的公司中,内部控制有效性对审计报告时滞的减少效应会更明显。

混合所有制改革降低了国企审计报告时滞吗?

基于混合所有制改革制度背景,本文以2007—2019年A股国有上市公司为研究对象,从混合所有制改革股权结构视角出发,研究了非国有股东持股比例对国企审计报告时滞的影响。结果发现,随着混改过程中非国有股东持股比例的提高,国企审计报告时滞发生了显著下降,且这一效应在大规模、成长性高以及公司治理水平高的国企中表现得更为显著。此外,中介效应检验结果显示,混合所有制改革显著提高了国企的内部控制质量,进而降低了国企审计报告时滞。上述结论在经过一系列稳健性检验后依然成立。研究为理解财务报告披露质量提供了新的思考方向,同时也从财务信息披露质量的视角丰富了混合所有制改革经济后果的相关研究,进而为深化国企改革提供了经验证据。

项目团队行业专长、审计报告时滞与年报审计质量

审计项目团队行业专长对审计报告时滞及年报审计质量有何影响?以2008—2014年A股上市公司为对象,研究发现,审计报告时滞会随审计项目团队行业专长的提高而延长,这虽然损害了审计报告的及时性,但会对审计质量产生积极影响,且延长的审计报告时滞促进了这种积极影响。进一步分析发现,在审计项目团队更多通过"产品"策略而非"低成本"策略形成行业专长时,审计报告的时滞更长、审计质量更高,且此时延长的审计报告时滞对行业专长与审计质量的关系有正向调节作用。分别研究项目复核人和项目负责人两位签字会计师的行业专长时,结果显示,审计报告时滞均会随之提高而延长,审计质量均会随之提高而变好,且二者的审计质量受益于行业专长的积极作用也同样随审计报告时滞的延长而加强。本文的研究结果为从微观层面理解行业专长与审计报告的及时性提供了经验证据。