“促进”还是“抑制”:客户集中度与企业避税

研究企业避税的影响因素仍是近几年学术界关注的热点话题。以2011—2022年中国全部A股上市公司为样本,来探讨客户集中度与企业避税二者之间的关系。研究发现:客户越集中,企业避税程度也越高。具体来说:客户集中度会通过削弱会计信息透明度和增强企业融资约束进一步提高企业避税行为;对于内部控制较差的企业,客户集中度对企业避税的影响更强烈。研究不仅说明了我国对于企业激进避税的防范措施还有待加强,而且为监管部门在检查和评估企业与客户之间关联交易的合法性时提供了有益的启示和指导。

客户集中度、内部控制质量与公司税收规避

本文以2009~2015年沪深A股上市公司为样本,检验了客户集中度、内部控制质量对公司避税的影响,以及内部控制质量对客户集中度与避税两者关系的调节效应。研究表明:客户集中度越高,避税程度越高;内部控制质量整体上提高了避税程度。回归显示:在保守型避税公司,内部控制质量与避税程度正相关,体现了内部控制的效率目标;而在激进型公司,两者则显著负相关,彰显了内部控制的合规目标。内部控制质量能显著削弱客户集中度与避税之间的正向效应仅在激进型避税公司存在。进一步发现,在激进型避税公司中,客户集中度对避税的正向作用仅在国有和高管持股低的组中显著,但内部控制质量对两者关系的削弱作用在所有组别均存在。

客户集中度对上市公司业绩预告的影响研究——基于内部控制质量的调节效应

以2007—2017年沪深A股制造业上市公司为样本,检验了客户集中度、内部控制质量对上市公司业绩预告行为的影响,以及内部控制质量对客户集中度与公司业绩预告两者关系的调节效应。研究结果表明:客户集中度越高,公司业绩预告形式越具体、业绩预告准确度和精确度都有所提高;内部控制质量能够提升公司业绩预告的准确性,而内部控制质量对客户集中度提升业绩预告质量具有抑制作用;客户集中度和内部控制质量对公司业绩预告及时性均没有显著影响。

客户集中度、内部控制质量与审计费用的相关分析——基于我国A股上市公司数据

客户是企业非常重要的利益相关者,它通过对企业的经营管理、投资决策等产生影响进而对企业的审计费用产生作用。以我国2014—2018年沪深A股1513家上市公司为样本,研究客户集中度对审计费用的影响,以及内部控制质量在客户集中度影响审计费用中的调节作用。结果表明,客户集中度与审计费用存在显著的负相关关系,客户集中度越高,审计费用越低。进一步研究发现内部控制质量能够对客户集中度和审计费用的相关关系起到抑制性的调节作用。研究结论对“新常态”下我国企业的发展具有一定的现实意义。

客户集中程度会影响企业内部控制质量吗?——基于不同经济景气程度的分析

本研究以2008～2016年沪深两市A股制造业上市公司为样本,对客户集中程度对企业内部控制质量的作用进行了分析。研究发现,客户集中程度提高可能会使企业内部控制作用弱化,进而导致内部控制质量下降、出现内部控制重大或重要缺陷的概率增加。进一步研究还发现,客户集中程度与内部控制质量之间的关系受宏观经济状况的影响。宏观经济景气程度高时,客户集中程度对内部控制质量的负向作用增加,这可能是因为企业发展和扩张的机会较多,企业容易忽略内部控制建设。本文的研究丰富了内部控制影响因素的理论文献,也有助于提醒企业在发展大客户、提高客户集中度的同时也要不断提高自身的内部控制能力,尤其是宏观经济状况好、企业发展机会多时,更要注意未雨绸缪,及时调整完善内部控制体系。