Credit ratings of Chinese online loan platforms based on factor scores and K-means clustering algorithm

The rapid development of Chinese online loan platforms(OLPs),as well as their risks,has attracted widespread attention,increasing the demand for a complete credit rating mechanism.The present study establishes a credit rating indicator system for 130 mainstream Chinese OLPs that combines 12 quantitative metrics of online loan operations similar to commercial bank credit rating indicators,including platform transaction volume and average expected rate of return.We also consider two qualitative indicators of online loan background,namely platform background and guarantee mode,that reflect Chinese characteristics.Subsequently,a factor analysis was conducted to reduce the 14 indicators dimensions.The loads of the rating indicators in the resulting rotating component matrix were refined into an OLP operation scale factor,fund dispersion factor,security factor,and profitability factor.Finally,a K-means clustering algorithm was employed to cluster the factor scores of each OLP,thereby obtaining credit rating results.The empirical results indicate that the proposed machine learning-based credit rating method effectively provides early warnings of problem platforms,yielding more accurate credit ratings than those provided by two mainstream online loan rating websites in China,namely,Wangdaitianyan and Wangdaizhijia.

互联网联合贷款:理论逻辑、潜在问题与监管方向

作为金融科技时代的新型金融业务模式,互联网联合贷款在近年来获得了迅猛发展,也引发了一系列的问题和争议。互联网联合贷款的实质是传统银行与互联网平台合作以实现信用资本化收益的一种途径,其风险并不在于互联网平台对于金融业务的深度介入,而是源于新型金融业务自身的特性及其与当前监管模式的错配,即难以找到对于互联网平台进行有效监管的抓手。因此,在基于宏观审慎视角加强互联网联合贷款业务合理性与风险控制机制监管的同时,还需着眼未来,构建基于资金与数据双要素的监管体系,为新时期金融改革与发展创造良好的空间。

大学生“校园贷”的问题及对策

阐述了“校园贷”的概念及负面影响,指出大学生“校园贷”存在贷款体系不完善、市场监管力度弱、存在贷款陷阱等主要问题,从网络借贷平台、大学生、高校等角度分析了大学生“校园贷”乱象的原因,在参考美国、英国、新加坡等国家的大学生“校园贷”经验的基础上,从国家出台相关法律法规、高校加强宣传和管理力度、银行科普相关金融知识、大学生自身增强防范意识等方面提出了大学生“校园贷”问题的解决对策,力求最终保障和提高大学生网上借贷的安全性。

政策冲击、投资者信心与平台竞争力——来自网络借贷市场经验证据

基于410家P2P网络借贷平台的运营数据,以2017年前3次出台的监管政策为切入点,采用面板回归、门槛回归、分位数回归、系统GMM和差分GMM模型探究了政策不确定性背景下监管政策出台对投资者信心、平台竞争力以及二者之间内在关系的影响。结果表明:政策异质性对投资者和平台竞争力以及二者之间内在关系的影响具有显著的差异化特征。进一步研究发现:面对行业政策不确定风险,新投资人更加敏感,老投资人更加稳健,二者都具有较强流动性偏好;行业监管政策对平台竞争力的提升效果显著;平台竞争力与投资信心之间有双向因果关系,在不同政策冲击下,老投资者投资信心与平台竞争力双向因果关系更加稳健。

面对P2P发展态势公安经侦部门如何提高治理社会能力

P2P(Person-to-Person或Peer-to-Peer)网络贷款是基于互联网技术脱离对银行等金融中介机构的依赖由个人直接在互联网上进行资金借贷的一种交易模式,是互联网金融的分支之一。该模式自2006年传入中国,特别是2013年以来,交易平台和交易额以每年数倍的速度增长,由于我国行业和市场监管部门对该交易平台和模式在监管主体和监管规则上一段时期内采用了观望、先发展再规范的态度,导致此类平台大面积出现跑路、失联乃至诈骗等不正常现象,严重损害了投资人的财产利益。公安经侦部门应加强学习、深入调研、熟悉互联网金融知识,准确理解相关法律精神,切实维护社会主义市场经济秩序,保护投资人合法财产权益,充分体现公安经侦部门治理社会的能力。

高校校园网贷现状调研分析及对策研究——以泰州高校为例

校园网贷作为一个迅速发展的产,关系到学生的切身利益、学校的科学管理、社会的法制完善。通过问卷调查表、访谈、走访高校形式,对校园网贷展开调研,对调研中出现的校园贷款流程问题、校园贷款法律依据问题、社会监管问题、学生贷款动机问题、学校管理问题进行针对性研究,挖掘其深层次的原因,并从学校宣传教育、政府监管、网贷平台审核等方面提出先进性指导建议。提出的建议可以作为网贷平台改进的方向,学校宣传教育工作重点。

P2P网贷平台评级制度设计缺陷分析

P2P网络信贷使信贷的流程简便、信贷的灵活性提高以及信贷成本降低,旨在逐渐减少中间媒介对于信贷双方资金的干涉力度。但目前我国P2P网贷模式的实质无异于传统金融信贷,仍然存在第三方平台过度干涉借贷双方的活动、私自占用资金池等现象。如果没有完善的监管制度和评级制度,则网络信贷平台由于信息不对称易导致资源不能合理分配,甚至信贷双方易对平台失去信心而淡出P2P网贷市场。本文利用SAS分析软件拟合自相关并结合相关的经济理论,以国内某评级公司的评级为例,研究分析其对网贷平台评级的科学性和可行性,找出网贷平台评级存在的缺陷,最后针对这些缺陷为P2P网贷发展提供相关的建议。

P2P网络借贷平台刑事法律风险研究

P2P网络借贷平台,是传统借贷与网络服务相结合的金融服务网站,其随着互联网的高速普及和民间借贷的不断升温而快速发展。我国于2007年正式引进该融资模式,但因其无准入门槛、无行业标准、无机构监管使得该行业在野蛮发展的同时鱼龙混杂和良莠不齐,一些运营模式因"过度创新"而触碰到非法集资犯罪的红线,其中甚至存在着借P2P平台进行集资诈骗的犯罪团伙。准确界定P2P网络借贷平台所面临的刑事法律风险,合理划定罪与非罪的边界,是解决上述问题的可行性路径。

国内互联网金融监管探析——以P2P平台监管为例

P2P开启了全新的金融发展模式,作为创新融资手段的P2P迅速在世界各国的金融领域发展应用,在我国P2P金融业务的发展也十分显见,但是由于缺乏信用机制,对P2P网络融资平台的监管也逐渐引起人们的重视,尤其是近年来,随着P2P网贷业务规模的扩张,监管一直跟不上形势发展需求,同时又缺乏法律规范的引导,P2P平台的运行对整个金融行业都产生了一定的冲击,在发展P2P网络金融业务的同时,对其进行有效的监管也成为金融风险控制的重要内容。结合当前P2P网贷平台中存在的各类问题,探讨国内互联网金融监管的对策,旨在为P2P网贷平台的监管提供有益的指导,以促进我国互联网金融监管体系的形成和完善。

刑法介入互联网金融的两面性

相对于传统金融,互联网金融具有明显的优势,但其潜在的刑事法律风险同样不容忽视。互联网金融创新活动极易涉嫌洗钱犯罪、非法集资类犯罪、非法经营罪、职务犯罪以及信用卡犯罪等刑事犯罪,因此刑法对其介入十分必要。刑法在介入互联网金融领域时,需要鼓励、保护创新,坚持刑法谦抑性,恪守罪刑法定原则,以保证互联网金融市场向着良性循环的方向发展。

P2P网贷平台的本土性法律优化

P2P(peer to peer)网贷平台,以网络平台为中介在互联网金融领域得到快速发展,从其引入我国之后,与我国特殊的金融环境相适应,逐渐具有其"本土性"特点。但由于缺乏法律规范、市场监管等必要的制度约束,逐渐使其走向"异化"的道路。通过对我国P2P网贷平台不规范问题的提出,运用数据分析和资料收集等方法,提出适合我国P2P网贷平台发展的相关性建议,完善其在法律制度方面的缺陷,确保我国P2P网贷市场完成本土性优化。

基于数据挖掘的互联网金融平台风险治理研究

随着网络技术的飞速发展,P2P互联网金融平台催生了大量的理财和借贷行为。但由于互联网两端存在着信息不对称性,会产生大量的借贷信用风险问题。本文利用国内某大型互联网金融平台的借贷数据,基于数据挖掘的思路和方法,对数据进行了预处理、挖掘建模以及结果的分析,主要通过决策树算法找到借贷违约人的普遍特征,挖掘出隐藏在数据背后的知识和模式,并提出互联网金融平台的借贷风险治理方案,降低了信息不对称性,优化互联网金融平台的资源配置。

基于利率市场化的互联网金融发展实证分析

随着利率市场化不断推进,在政府监管加强与市场竞争加剧的双重压力下如何实现互联网金融的优胜劣汰,进行互联网金融的革新成为我们关注的重点.文章通过研究P2P网贷平台为主,介绍互联网金融的发展态势,对互联网金融发展进行实证分析,并对如何优化互联网金融环境,促进互联网金融的健康发展提出建议.

支付宝用户蚂蚁借呗平台使用意愿影响因素的实证研究

针对目前以蚂蚁借呗为代表的网络小微信贷平台的迅速发展,提出基于整合的支付宝用户蚂蚁借呗平台使用意愿影响因素的研究模型,探讨影响用户蚂蚁借呗平台使用意愿的主要因素,为互联网小微信贷平台的发展提供参考与理论依据;运用结构方程模型的方法进行实证分析,结果发现感知有用性、信任、主观规范对蚂蚁借呗平台使用态度有显著积极影响;感知易用性与感知风险对平台使用态度影响不显著;知觉行为控制对平台使用意向具有积极的影响,但是主观规范、感知有用性与感知风险对平台使用意向不显著;最后提出了针对互联网小微信贷平台、用户、政府部门的对策建议。

互联网金融借贷平台的法律问题研究:以P2P为例

本文主要通过介绍互联网金融P2P借贷发展的概念,详细分析了互联网金融最具代表性的P2P网络借贷平台最近的发展状况及其带来的各种法律风险。然后运用国内外互联网金融理论对我国P2P网络借贷平台的现实问题进行具体阐述,提出一系列完善法律制度、建立完善互联网金融体系的建议。

网贷平台市场退出的障碍与完善路径——基于投资者保护视角

作为网络借贷的信息中介,网贷平台在市场退出过程中,要处理与各投资主体之间的关系,投资者保护面临巨大挑战。随着网络借贷进入监管时代,平台的发展受到更严格的约束,不适应市场竞争的平台主动或被动地寻求各种退出方式。但在网贷机构的治理过程中,很多平台因受到各种因素或压力的影响而选择清盘退出或转型。由于缺乏完善的良性退出机制,不少选择退出的平台在实际操作中遇到诸多问题,最终演化成恶性退出,出借人因此受到巨大损失。目前网贷平台市场退出存在恶性退出比例高、风险处置效率低、退出程序复杂漫长等方面问题。要解决这些问题,我国必须以保护投资者利益为导向,完善网贷平台市场退出制度,强化监管,提高网贷平台市场退出的安全性和效率性,促进我国网贷市场的健康发展。

大学生网络借贷的失范与法律规制实证研究

大学生网络借贷是具有门槛低、贷款利率高、坏账率高等特点的新型民间借贷。大学生特殊的消费心理、经济状况和生活环境,促使其成为网络借贷的主力军。由于网络借贷缺乏具体法律规制,其对大学生存在诸多风险。但其吸收了民间借贷的长处,弥补了传统金融机构的缺陷,为其发展提供了必要性条件。为了使网络借贷健康发展,应从大学生和网贷平台两方面进行规制和引导,净化其发展环境。

“校园贷”类P2P平台面临的风险成因及规制分析

在持续升温的互联网金融热浪影响下,校园P2P平台呈现爆发式的发展态势。受多方面因素的叠加影响,"校园贷"P2P平台乱象频出。针对近年来校园贷的发展现状、乱象频出的原因进行思考,提出了拯救校园贷乱象的风险防范与引导策略。

基于认知调查的大学生校园贷现状、成因及对策

自2015年起,国家各部委针对校园贷造成的校园不良事件,从多个层面对校园贷平台、业务进行了限制。五年来,这些规章制度在遏制校园贷不良业务上是否显有成效,须在实地调研中进行验证。本研究通过问卷和访谈相结合的形式,对山西省三所高校的在校生对校园贷了解以及使用情况开展调查,并重点分析了校园贷使用资金去向及面临还款压力的应对方法,在此基础上进一步提出了增设法律条文、规范高校资助体系、建立在校学生征信平台等改进对策与建议。

互联网金融背景下大学生网络借贷乱象分析及应对策略

网络借款近几年来迅速普及,各种借贷软件、平台也是层出不穷。网络借贷的开发商就大学生在毕业阶段资金需求这一问题,有效解决了大学生的创业问题、消费问题等诸多资金问题。但是,一切事物的产生有利必有弊,网络借贷平台的开发对我国当代大学生的个人思想品德修养来说是一把双刃剑,其在有效解决了大学生在毕业阶段的创业问题以及消费问题之外,还对我国的经济体制以及大学生本身的道德修养造成了一定的影响。本文通过相关文献以及笔者的个人思考,仅针对互联网金融背景下大学生网络借贷问题进行了详细的分析以及探讨。