我国个人养老金制度理念、设计和运行的若干问题辨析

我国个人养老金制度试点一年以来,呈现“三多三少”特点,反映出理念认知、制度设计和管理运行方面存在误区。研究发现个人养老金在层次划界、功能目标、覆盖群体、责任主体、政策支持、账户管理、经办运营、投资选择等八个方面的认知误区和行动偏误,有针对性地提出政策建议,包括明确“层次”和“支柱”双定位,整合“待遇叠加”和“覆盖补缺”双功能,取消以参加基本养老保险为前置条件的限制,鼓励雇主承担匹配缴费责任,整合第二、三支柱的政策优惠,连通第二、三支柱个人账户管理,促进个人养老金产品提供商平等竞争,协助个人投资理性选择。

多层次、多支柱体系中的个人养老金制度——路径依赖与制度完善

在20世纪90年代,中国已提出了构建“多层次”养老保险体系的构想。受现实条件影响,中国的“多层次”与世界银行的“多支柱”理念虽然相似但也存在着明显的差别——“多层次”子制度之间只具备叠加性,而不具备“多支柱”的独立性。在中国养老保险制度目标转化为“多层次、多支柱”的情况下,个人养老金制度迎来了最好的发展契机。与此同时,受路径依赖效应的影响,个人养老金制度不仅面临公共养老金制度的约束,还需面对各方主体间关系不清,制度目标未形成合力等挑战,由此导致财税优惠补贴政策、剥离个人账户以及建立统一平台等举措陷入两难困境。为此,建议:一是引入有条件的高额缴费与城镇职工基本养老保险制度缴费关联的机制;二是构建企业(职业)年金与个人养老金制度协调机制,尽力消除扩大产品规模的障碍;三是切实保障个人养老金制度各方参与者的利益。

个人养老金制度的参与意愿、政策诉求与对策建议——基于北京市的调研数据

个人养老金制度,是我国社会保障体系建设顶层设计中的一个重要制度安排,也是多层次、多支柱养老保险体系的重要组成部分。目前,北京市作为个人养老金制度先行城市已开展此项工作。基于529份调查问卷分析发现,被访者对个人养老金充满期待,有着多样化的政策诉求。推动个人养老金制度在京落地见效,应做好城乡居民养老保险参与者、灵活就业者、青年人、外地在京就业者的政策宣传与服务;推动特定群体尽早参与、借力参与并给予差异化的财政补贴,允许家庭成员互助缴纳;探索企业(职业)年金与个人养老金账户的贯通管理,动态调整缴费上限,提高金融产品竞争力;尝试拓展社保卡“一卡通办”功能和个人所得税抵扣一体化操作,允许多种缴费方式并行,增加退出个人养老金的附加条件。

养老金三支柱理论嬗变与第三支柱模式选择

针对第三支柱个人税收递延型商业养老保险试点效果远不尽如人意的现状,本文在对养老金三支柱理论和政策史进行溯源与回顾的基础上,着重考察三支柱理论的嬗变过程以及不同国际组织对第三支柱功能定位的争议,并对世界各国第三支柱的发展现状进行鸟瞰。通过对典型案例国家第三支柱最佳实践的分析,笔者提出第三支柱“附加模式”和“可替代模式”两种模式选择,由此存在“金字塔型”和“哑铃型”三支柱结构的命题。本文认为,人口老龄化将导致中国第一支柱养老金替代率面临趋势性下降的压力,灵活就业人员规模庞大将导致二元劳动力市场特征日益突出,储蓄率在世界各国名列前茅且中等收入群体不断扩大。面对这三个基本国情,第二支柱养老金远不如第三支柱有优势,且第三支柱选择“可替代模式”是必要的、急迫的、可行的,重要的是,只有这个选择才能实现第三支柱的“自救”。

多层次养老保险制度发展不平衡探析:约束与选择

针对中国多层次养老保险制度发展不平衡现象,文章从制度分析的视角出发,以OECD国家为样本探讨影响多支柱养老保险制度发展的制度因素,在此基础上分析中国多层次养老保险制度的变迁进程。文章认为,在中国多层次养老保险制度建设初始路径的选择中实现了帕累托优化,但当时对人口老龄化进程过于乐观的判断,导致短期内经济因素占主导地位,多层次养老保险制度由此走上了以基本养老保险制度为主的路径。此后,在中国经济社会转轨形成的特殊条件下,第一层次长期占据比较优势,各方主体各自理性选择的结果导致第二、第三层次发展乏力,第一层次区域发展失衡且财务可持续性堪忧。针对上述约束,文章建议整合现有第二、第三层次,构建基于个人账户的、统一的、可转换且可累积的税收优惠政策,并放开投资选择权以及引入合格默认投资工具。

多层次多支柱养老保险体系:理论、思路与方向

通过梳理我国养老保险体系的改革探索历程,解释我国养老保险体系“是什么?为什么?为了什么?”等基本理论问题,包括多层次与多支柱的概念辨析与适用情景,老年人的多层次、多样化养老生活需求,需要满足过程中的多种养老风险,以及实现老年人与国家社会的多重目标,对实施积极应对人口老龄化国家战略意义重大。我国多层次多支柱养老保险体系的总体架构已经基本形成,但并不整齐划一,呈现“3-2-1”梯度格局,而“3-2-2”是更可实现的发展目标,即一部分职工能获得“三支柱”养老金,其他职工或城乡居民获得“两支柱”养老金,或是基本养老金、职业养老金,或是基本养老金、个人养老金。未来深化研究与改革方向应聚焦责任共担机制、风险分散机制、功能互补机制等。