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基于技术分析指标组合的程序化交易模型研究 被引量:3
1
作者 刘伟 沈春根 《经济数学》 2015年第3期87-92,共6页
程序化交易的兴起对技术分析方法的发展提供了新机遇,利用常见技术分析指标,建立基于指标组合的交易策略,并从统计分析角度讨论了交易策略的理论基础,最后通过实证分析验证了该策略的稳定表现和可观收益,以期为程序化交易模型研究提供... 程序化交易的兴起对技术分析方法的发展提供了新机遇,利用常见技术分析指标,建立基于指标组合的交易策略,并从统计分析角度讨论了交易策略的理论基础,最后通过实证分析验证了该策略的稳定表现和可观收益,以期为程序化交易模型研究提供新思路. 展开更多
关键词 程序化交易模型 MACD指标 KDJ指标 平稳性检验
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基于条件在险价值法的量化基金市场系统性风险研究 被引量:2
2
作者 刘伟 郝瑞丽 《金融理论与实践》 北大核心 2015年第9期26-31,共6页
以条件在险价值法和分位数回归法为基础,对我国量化基金市场的系统性风险进行实证分析。研究结果表明,自2013年以来量化基金市场的系统性风险有增加趋势,量化基金对市场风险溢出效应显著但与自身风险不存在高度一致关系,系统性风险取值... 以条件在险价值法和分位数回归法为基础,对我国量化基金市场的系统性风险进行实证分析。研究结果表明,自2013年以来量化基金市场的系统性风险有增加趋势,量化基金对市场风险溢出效应显著但与自身风险不存在高度一致关系,系统性风险取值在各量化基金之间存在差异。以上结果均通过了统计检验,对监管部门监控量化基金市场风险有一定的参考价值。 展开更多
关键词 条件在险价值法 系统性风险 风险溢出 分位数回归 非参数检验
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大数据时代下程序化交易研究现状及风险监测方案探讨 被引量:2
3
作者 刘伟 《当代经济管理》 CSSCI 2015年第12期65-68,共4页
近年来,大数据在各行业开始得到充分重视,以高频数据为基础的程序化交易不仅在海外市场蓬勃发展,在国内市场也悄然兴起,日益成为各方关注的热点。伴随着美国股市"闪电崩盘"、国内"816光大事件"等风险事件的发生,程... 近年来,大数据在各行业开始得到充分重视,以高频数据为基础的程序化交易不仅在海外市场蓬勃发展,在国内市场也悄然兴起,日益成为各方关注的热点。伴随着美国股市"闪电崩盘"、国内"816光大事件"等风险事件的发生,程序化交易的利弊也成为各方热议焦点。文章从程序化交易的数据基础、数据模型、风险管理出发,对国内外学术界关于程序化交易的理论和实证研究进行梳理,同时针对程序化交易引发的系统性风险提出了两种监测方案,以期为我国证券市场的程序化交易监管提供参考。 展开更多
关键词 程序化交易 系统性风险 风险监管
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跳扩散的分数布朗运动下欧式幂期权的定价研究 被引量:2
4
作者 毛志娟 梁治安 《内蒙古大学学报(自然科学版)》 CAS CSCD 北大核心 2014年第2期137-144,共8页
主要研究了当标的资产的价格遵循不连续的随机过程,即带跳的分数布朗运动时,欧式幂期权的定价问题.利用风险中性定价理论,引入了等价鞅测度,进而推导出新型期权———欧式幂期权的定价公式以及涨跌平价公式.接着,对定价公式展开数值分... 主要研究了当标的资产的价格遵循不连续的随机过程,即带跳的分数布朗运动时,欧式幂期权的定价问题.利用风险中性定价理论,引入了等价鞅测度,进而推导出新型期权———欧式幂期权的定价公式以及涨跌平价公式.接着,对定价公式展开数值分析和比较:一方面采用Monte Carlo的方法求得数值解,并进而分析模型参数对期权价格的影响. 展开更多
关键词 跳扩散过程 分数布朗运动 幂期权 等价鞅 涨跌平价公式
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关于50ETF期权市场知情交易对现货市场波动影响的实证研究
5
作者 孔欢欢 梁治安 《内蒙古大学学报(自然科学版)》 CAS 北大核心 2017年第1期1-7,共7页
采用中国50ETF期权市场高频数据,运用非参方法估计期权市场知情交易概率,分析期权市场知情交易与现货波动性的联系.研究结果表明期权市场知情交易者的概率能预测现货市场未来的波动,它与现货市场未来的波动呈正相关性,对现货市场产生负... 采用中国50ETF期权市场高频数据,运用非参方法估计期权市场知情交易概率,分析期权市场知情交易与现货波动性的联系.研究结果表明期权市场知情交易者的概率能预测现货市场未来的波动,它与现货市场未来的波动呈正相关性,对现货市场产生负面影响. 展开更多
关键词 知情交易 期权市场 现货市场 波动性
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基于粒子群-支持向量机的时间序列分类诊断模型 被引量:7
6
作者 张涛 张明辉 +1 位作者 李清伟 张玥杰 《同济大学学报(自然科学版)》 EI CAS CSCD 北大核心 2016年第9期1450-1457,共8页
构建一种基于粒子群算法-支持向量机(PSO-SVM)的磁共振功能成像(fMRI)时间序列分类诊断模型,通过针对脑区多维时间序列数据的深层次分析实现病症患者和健康者的准确判断与区分,为面向fMRI时间序列数据的病症诊断和预测提供有效科学依据... 构建一种基于粒子群算法-支持向量机(PSO-SVM)的磁共振功能成像(fMRI)时间序列分类诊断模型,通过针对脑区多维时间序列数据的深层次分析实现病症患者和健康者的准确判断与区分,为面向fMRI时间序列数据的病症诊断和预测提供有效科学依据.该方法在以下4个方面不同于其他已有相关研究工作:(1)构建基于自回归模型的脑区多维时间序列数据特征表示;(2)构建基于支持向量机模型的脑区多维时间序列数据分类机制;(3)构建基于粒子群算法的分类学习参数寻优策略;(4)建立融合上述特征表示、优化分类与参数优选模式的fMRI时间序列数据分类诊断模型.通过以精神抑郁症作为实证分析的具体案例,所提出分类诊断模型已取得良好实验效果,展示出其有效性与合理性. 展开更多
关键词 fMRI多维时间序列 分类诊断 自回归模型 支持向量机(SVM) 粒子群算法(PSO)
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融合频繁项集和潜在语义分析的股评论坛主题发现方法 被引量:2
7
作者 张涛 翁康年 +1 位作者 顾小敏 张玥杰 《同济大学学报(自然科学版)》 EI CAS CSCD 北大核心 2019年第4期583-592,共10页
针对股评论坛主题发现,提出基于频繁项集与潜在语义相结合的短文本聚类(STC_FL)框架.在基于知网的知识获取后得到概念向量空间,挖掘并筛选出重要频繁项集,然后采用统计和潜在语义相结合的方法进行重要频繁项集的自适应聚类.最后,提出TSC... 针对股评论坛主题发现,提出基于频繁项集与潜在语义相结合的短文本聚类(STC_FL)框架.在基于知网的知识获取后得到概念向量空间,挖掘并筛选出重要频繁项集,然后采用统计和潜在语义相结合的方法进行重要频繁项集的自适应聚类.最后,提出TSC-SN(text soft classifying based on similarity threshold and non-overlapping)算法,通过参数调优策略选择和控制文本软聚类过程.股吧论坛数据实证分析发现:所提出的STC_FL框架和TSC-SN算法可充分挖掘文本潜在语义信息,并有效降低特征空间维度,最终实现对短文本的深层次信息挖掘和主题归类. 展开更多
关键词 主题发现 股吧论坛 频繁项集 潜在语义分析 文本软聚类
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考虑软时间窗的同时送取货随机旅行时间车辆路径问题 被引量:1
8
作者 张涛 王楚楚 《同济大学学报(自然科学版)》 EI CAS CSCD 北大核心 2023年第8期1278-1287,共10页
考虑车辆总旅行时间约束和车辆载重限制以及客户对服务时间窗的要求,研究带有软时间窗的同时送取货随机旅行时间车辆路径问题(STT‒VRPSPD),建立机会约束规划模型。将禁忌搜索算法与分散搜索算法相结合,构建混合分散禁忌搜索(HSTS)算法,... 考虑车辆总旅行时间约束和车辆载重限制以及客户对服务时间窗的要求,研究带有软时间窗的同时送取货随机旅行时间车辆路径问题(STT‒VRPSPD),建立机会约束规划模型。将禁忌搜索算法与分散搜索算法相结合,构建混合分散禁忌搜索(HSTS)算法,并采用C‒W节约算法生成初始解。基于经典的Dethloff算例和Solomon时间窗生成方法,分别生成包括50个客户、200个客户各20组算例,算例测试结果验证了混合分散禁忌搜索算法的有效性。 展开更多
关键词 随机旅行时间车辆路径问题(STT‒VRP) 同时送取货车辆路径问题(VRPSPD) 软时间窗 混合分散禁忌搜索(HSTS)算法
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精英改进粒子群算法在入库堆垛问题中的应用
9
作者 张琦琪 张涛 刘鹏 《计算机工程与科学》 CSCD 北大核心 2015年第7期1311-1317,共7页
针对钢铁企业生产与物流一体化协同管理中入库堆垛问题,基于出库次序A型约束、垛位选择分散性约束等,建立了以均衡库存垛位负载和最大化板坯综合匹配度为目标的联合优化模型。结合问题的特点,基于PSO算法,利用收敛指数判断种群进化状态... 针对钢铁企业生产与物流一体化协同管理中入库堆垛问题,基于出库次序A型约束、垛位选择分散性约束等,建立了以均衡库存垛位负载和最大化板坯综合匹配度为目标的联合优化模型。结合问题的特点,基于PSO算法,利用收敛指数判断种群进化状态,并对处于"收敛"状态的种群执行精英学习策略,提高粒子的活性,帮助种群跃出局部最优。最后通过实例仿真说明了模型与算法的有效性和可行性。 展开更多
关键词 入库堆垛问题 粒子群优化 精英学习策略 分散性约束 收敛指数
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关于非凸多目标规划问题的一种近似方法的说明(英文)
10
作者 梁治安 《内蒙古大学学报(自然科学版)》 CAS 北大核心 2016年第3期253-261,共9页
对非凸多目标规划的一种近似方法做了一些考虑.用一些例子来说明必须要用更合适的约束品格才能保证一些参考文献中的相应结果成立.对非凸多目标规划利用一种更一般的广义凸近似模型得到相应的一些结果.
关键词 多目标规划 有效解 广义凸 近似模型
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具有连续型目标函数的优化模型(英文)
11
作者 梁治安 《内蒙古大学学报(自然科学版)》 CAS 北大核心 2016年第5期485-492,共8页
把多目标规划(MP)和具有可数无穷多指标优化模型(CIP)推广并引进一种具有连续型目标函数的优化模型(CP).给出其有效解和真有效解的相关概念,介绍一些例子说明它在理论和应用方面都是有意义的研究课题.得到CIP模型与CP模型的有效解之间... 把多目标规划(MP)和具有可数无穷多指标优化模型(CIP)推广并引进一种具有连续型目标函数的优化模型(CP).给出其有效解和真有效解的相关概念,介绍一些例子说明它在理论和应用方面都是有意义的研究课题.得到CIP模型与CP模型的有效解之间、真有效解之间的两个关系定理. 展开更多
关键词 优化 连续型目标函数 有效解 真有效解
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MaLDA:基于LDA的用药分析 被引量:2
12
作者 周靖 佘玉轩 熊赟 《计算机工程与应用》 CSCD 北大核心 2016年第18期8-13,共6页
为了给医生及病人安全、合理、高效用药提供决策支持,提出了一种基于LDA(Latent Dirichlet Allocation)的用药分析方法 Ma LDA(Medication Analysis based on LDA)。该方法结合了用药记录和就诊记录,将药物看作文档、药物功能看作主题... 为了给医生及病人安全、合理、高效用药提供决策支持,提出了一种基于LDA(Latent Dirichlet Allocation)的用药分析方法 Ma LDA(Medication Analysis based on LDA)。该方法结合了用药记录和就诊记录,将药物看作文档、药物功能看作主题、疾病看作词语,通过主题模型LDA发现隐含的药物功能,通过药物功能,将相关药物、相关疾病和药物与疾病联系起来。根据药物对药物功能的分布对药物进行聚类,每一类药物被相关的疾病所描述,进而对临床用药进行分析。Ma LDA不仅能发现临床用药中针对某一类疾病效用较好的药物,而且能发现隐含的联合用药。实验数据来源于上海市某医院137 510位病人的用药记录和就诊记录。实验结果证实了Ma LDA相对于其他方法在对电子就医记录进行用药分析的有效性。 展开更多
关键词 数据挖掘 用药分析 主题模型 隐含的狄利克雷分布
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期权不可预测交易量对现货市场波动性的影响 被引量:1
13
作者 孔欢欢 梁治安 《内蒙古大学学报(自然科学版)》 CAS 北大核心 2016年第6期584-592,共9页
应用ARCH模型和GARCH模型研究期权不可预测交易量对现货市场波动性的影响.研究结果表明期权不可预测交易量在所有情形下使得现货市场波动率增加,但是增加幅度在不同情形下是不同的,4月份降息时期期权不可预测交易量增加现货市场波动幅... 应用ARCH模型和GARCH模型研究期权不可预测交易量对现货市场波动性的影响.研究结果表明期权不可预测交易量在所有情形下使得现货市场波动率增加,但是增加幅度在不同情形下是不同的,4月份降息时期期权不可预测交易量增加现货市场波动幅度达到最大,在10月份采取降准降息时期,期权市场不可预测交易量增加现货市场波动幅度是最小的. 展开更多
关键词 期权交易量 现货市场 波动性
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考虑随机劳动收入的最优消费、投保与资产配置 被引量:1
14
作者 冯蕾 梁治安 《内蒙古大学学报(自然科学版)》 CAS 北大核心 2015年第3期242-248,共7页
研究了随机劳动收入下最优消费、投保与资产配置问题.在模型中,投资者购买投资型人寿保险,该保险兼具保障和投资功能.在假定效用函数为CARA函数的情况下,运用贝尔曼动态规划原理求得了模型的解析解,并获得了投资型人寿保险投资的一些重... 研究了随机劳动收入下最优消费、投保与资产配置问题.在模型中,投资者购买投资型人寿保险,该保险兼具保障和投资功能.在假定效用函数为CARA函数的情况下,运用贝尔曼动态规划原理求得了模型的解析解,并获得了投资型人寿保险投资的一些重要性质.最后,通过数值模拟分析讨论了绝对风险厌恶系数、随机劳动收入与风险资产以及投资型人寿保险间相关系数变化时最优投保的变化趋势. 展开更多
关键词 投资型人寿保险 资产配置 HJB方程
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动态变系数回归模型的识别与非参数GMM估计 被引量:1
15
作者 李睿 郝瑞丽 《数学年刊(A辑)》 CSCD 北大核心 2016年第3期337-358,共22页
主要研究关于面板数据的有限阶固定效应的动态变系数回归模型(简称FDVCM)的统计推断问题.基于B-样条函数和广义矩估计(简称GMM)方法,首先建立了未知系数函数的非参数GMM估计,并证明大样本情形下该估计达到最优非参数收敛速度且具有渐近... 主要研究关于面板数据的有限阶固定效应的动态变系数回归模型(简称FDVCM)的统计推断问题.基于B-样条函数和广义矩估计(简称GMM)方法,首先建立了未知系数函数的非参数GMM估计,并证明大样本情形下该估计达到最优非参数收敛速度且具有渐近正态性质.然而实际问题中模型的动态阶数完全未知,也可能存在其它冗余的回归变量,文中借助文[Fan J,Li R.Variable selection via penalized likelihood and its oracle properties.Journal of the American Statistical Association,2001,96(456):1348-1360]中的smoothly clipped absolute deviation(简称SCAD)惩罚函数同时识别真实的动态阶数和显著的外生回归变量.同时建立了压缩估计的Oracle性质,即所识别的模型与真实模型中的参数估计具有相同的渐近分布.最后,无论是数值试验还是实例数据分析都验证了本文方法的合理性和可行性. 展开更多
关键词 变系数模型 动态回归 样条近似 惩罚GMM估计 Oracle性质
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基于Web挖掘的新股破发原因探究及预测 被引量:2
16
作者 张颖莹 李艳红 《微型机与应用》 2015年第10期58-60,共3页
近年来我国创业板股市频繁出现新股破发现象,暴露出创业板市场存在的风险问题。基于行为金融学及有限注意力理论,运用Web挖掘手段和机器学习算法分析股票论坛投资者的文本评论和搜索行为,建立投资者情绪和投资者关注指数,对创业板新股... 近年来我国创业板股市频繁出现新股破发现象,暴露出创业板市场存在的风险问题。基于行为金融学及有限注意力理论,运用Web挖掘手段和机器学习算法分析股票论坛投资者的文本评论和搜索行为,建立投资者情绪和投资者关注指数,对创业板新股破发进行定量化实证研究。结果表明,除了市场指标、发行指标、机构参与指标和财务指标,从股票论坛和搜索引擎获取的投资者情绪和关注也是影响创业板股票破发的重要因素,据此建立的新股破发预测模型平均准确率达90%。 展开更多
关键词 WEB挖掘 新股破发 机器学习 支持向量机 朴素贝叶斯
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通货膨胀风险下家庭住房、消费与投资研究 被引量:5
17
作者 冯蕾 梁治安 《现代财经(天津财经大学学报)》 CSSCI 北大核心 2015年第6期93-104,共12页
本文建立家庭生命周期模型,在完全市场框架下讨论了家庭住房、消费与投资问题。利用随机动态规划方法得到了模型的解析解,进行比较静态分析和数值模拟分析后得出结论:(1)住房投资具有对冲通胀风险性质,通胀风险越大,住房投资的套期保值... 本文建立家庭生命周期模型,在完全市场框架下讨论了家庭住房、消费与投资问题。利用随机动态规划方法得到了模型的解析解,进行比较静态分析和数值模拟分析后得出结论:(1)住房投资具有对冲通胀风险性质,通胀风险越大,住房投资的套期保值需求越高;(2)住房投资与金融风险资产投资之间存在溢出效应;(3)家庭住房消费需求和投资需求具有明显的生命周期效应,对于年轻家庭住房投资需求占主导,而随着家庭成员年龄的增长,住房消费需求将会超过投资需求占据主导地位。 展开更多
关键词 家庭金融 投资组合 住房 通货膨胀风险
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基于网络浏览行为的小众领域用户画像建模 被引量:14
18
作者 张涛 翁康年 +2 位作者 邓悦 杨满 张玥杰 《系统工程理论与实践》 EI CSSCI CSCD 北大核心 2020年第3期641-652,共12页
基于网络浏览行为,研究小众领域的用户画像建模方法.本文提出构造领域文本伪本体的方法,并从用户的网络浏览行为中挖掘用户兴趣,生成了基于领域兴趣的用户画像,随后将构建的用户画像应用于个性化推荐领域,解决了小众领域因用户量少、信... 基于网络浏览行为,研究小众领域的用户画像建模方法.本文提出构造领域文本伪本体的方法,并从用户的网络浏览行为中挖掘用户兴趣,生成了基于领域兴趣的用户画像,随后将构建的用户画像应用于个性化推荐领域,解决了小众领域因用户量少、信息不足而难以精准刻画用户画像的问题.该方法在以下三方面显著不同于其他相关研究工作:1)基于领域文本快速构建领域伪本体,构建基于伪本体的用户画像建模方法;2)采用词向量将网页映射到伪本体,构建画像生成算法;3)基于领域概念间相似度构建画像优化算法.最后,本文使用了交响乐团的售票数据及用户的网络浏览数据,采用多个指标进行实证分析,验证了本文提出的画像建模方法的有效性与合理性. 展开更多
关键词 用户画像 伪本体 词向量 画像生成算法 画像优化算法
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