公信度,公信乎?——四川会计师事务所外汇执业分析

美国一家著名的会计师事务所为对付监管部门,“精心”准备了多达8套的财务报表,分别以“野牛”、“鳄鱼”、“鸵鸟”等动物名称为代号;在急需的时候,这些“动物”可以立即拿出来应付各种情况,来隐瞒或模糊相关信息的真相。那么,国内的情况如何呢?

清算款项该如何支付

《金融机构衍生产品交易业务管理暂行办法》第六条明确指出：“金融机构从事与外汇、股票和商品有关的衍生产品交易以及场内衍生产品交易，应遵守国家外汇管理及其他相关规定。”但是目前涉及衍生金融产品的外汇管理规定寥寥无几，且适用范围很窄，也没有与境内外汇衍生产品场外交易相关的规定，这就使银行和企业在办理相关业务时无所适从，有必要引起管理部门的重视。

警惕资金大进大出的冲击

汇率机制改革后，管理者应密切关注资本流动可能出现的两个动向．一是人民币升值预期进一步强烈．更多的“热钱”涌入博奔下一次幅度更大的调整；二是升值预期初步达到，部分游资急于享受汇兑收益，从而形成集中的，规模较大的资本流出。上述情况，尤以债务性资金特别是流动性很强的短期外债的可能性最大。如外资企业滞留境内的未分配利润和应付股利、红利，只要已经完税，依照现行外汇管理法规可以随时汇兑出境。

一个操作难点带来的反思

《金融机构衍生产品交易业务管理暂行办法》:“金融机构从事与外汇、股票和商品有关的衍生产品交易以及场内衍生产品交易,应遵守国家外汇管理及其他相关规定”

来自一线的建议:在实践中完善外资行外债管理方式(系列报道之三)

一项政策的出台往往牵涉到多方面的利益调整,完善总是在过程之中实现。《境内外资银行外债管理办法》出台后,外汇局非常重视倾听各方意见,一些一线外汇管理工作人员根据政策实施过程中遇到的具体问题,提出了相关的的政策建议。我们相信,在大家的共同努力下,境内外资银行外债管理方式必将更加完善。

新形势下的个人外汇管理

应按照"事前便利化,事后有效监管"的总体要求,有机融合便利化、全面监测和危机应对,并辅以合规性要求的原则,探索建立与人民币国际化条件相适应的个人外汇管理体系。随着人民币国际化进程加快及资本项目可兑换的稳步推进,个人外汇需求将得到充分释放,个人外汇管理也将步入市场起决定性作用的新阶段。这必将对个人外汇管理提出新的挑战,倒逼个人外汇管理主动适应这一深刻变革。个人外汇收支可能出现的新变化一是个人跨境资金流动更趋复杂。一方面,人民币国际化进程中,人民币开始成为国际上认可的计价。

博弈论视角下的外汇管理检查工作

近十多年来，从亚洲金融危机到美国次贷危机，再到欧债危机，国际经济形势频繁动荡，对国际金融市场产生了剧烈影响，引发国际资本流动加剧。在这样的背景下，如何防止外汇资金的跨境异常流动，减少无真实交易背景的国际游资对我国经济的冲击显得尤为重要。显然，在强化跨境资金流动监测之外，加强外汇管理检查和监督亦是一项行之有效的手段。

构建企业外汇基本账户制度

账户在资金的收付、使用过程中,发挥着基础性的作用。其作为资金往来的基础,参与支付结算活动,为社会经济活动提供资金清算服务,集中反映了资金收付结算的起点和终点。因此,要实现对企业的主体监管,账户管理的改革是关键。我国规范企业外汇账户的管理政策始于《境内外汇账户管理规定》(银发[1997]416号)。据不完全统计,截至2015年9月,企业外汇账户的种类从《境内外汇账户管理规定》最初所设定的7类。

中国存托凭证制度研究

2018年,国务院办公厅转发证监会《关于开展创新企业境内发行股票或存托凭证试点的若干意见》(国办发〔2018〕号),拉开了存托凭证在境内试点的序幕。其后,相关部门陆续出台了一系列法律法规,使存托凭证制度不断得以完善。本文通过梳理存托凭证制度在我国的发展和国际上存托凭证制度的特点,提出进一步完善中国存托凭证制度的构想。

如何突破监测瓶颈?

当前．个人外汇资金流入和结汇增长迅速．个人外汇成为外汇资金规避管制跨境流入的隐蔽通道。国际经验表明：在承诺经常项目可兑换的条件下，要以外汇管制手段狙击热线流入的难度非常大，即使投入大量的人力也很难实现有效监管。因此，外汇局在及时调整个人外汇管理政策的同时，需要加快个人外汇资金电子化监测体系的建设步伐。

构建本外币一体化账户体系

随着跨境人民币业务规模的逐步扩大，其对于我国现行跨境资金监测体系、外汇管理制度体系、外汇市场运行的影响也逐步显现。虽然上海自由贸易试验区的分账核算制度已经迈出了本外币一体化监管的坚实一步，但这种离岸的管理模式在全国范围内复制面临较大困难。

防分拆之患于未然

在对服务贸易和个人项下异常外汇资金流入的专项检查中，外汇局四川省分局查处多起利用个人项下分拆规避限额监管的案件。这些案件主要可以分为三类：一是境外个人或机构将外汇资金汇给境内多人，分拆结汇后转入境内个人或机构的人民币账户；二是境内个人或机构通过境内多人将人民币资金分拆购汇后转入境外个人或机构账户；三是境内外个人或机构将外币现钞分拆后携带入境或出境。

深化区域金融一体化改革开放 服务双城经济圈建设

未来,成渝两地金融业要紧紧围绕双城经济圈建设战略和总体目标,力求以高质量区域金融合作服务国内大循环,以高水平金融改革开放积极参与、促进国内国际双循环。2020年10月16日,中共中央政治局审议《成渝地区双城经济圈建设规划纲要》,明确指出,推动成渝地区双城经济圏建设(以下简称“双城经济圈建设”),有利于形成优势互补、高质量发展的区域经济布局,有利于拓展市场空间、优化和稳定产业链和供应链,是构建以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局的一项重大举措。

规范电子旅支业务监管

近年来电子旅行支票（以下简称“电子旅支”）业务在国内发展迅速，特别是个人本外币兑换特许业务经营机构（以下简称“特许机构”）试点后，此项业务更是被相关机构大力推广。近日，特许机构天津渤海通汇公司（以下简称“通汇公司”）的境外关联公司发行了一款电子旅支闲际通卡（以下简称“通汇卡”），

短债融资助力银企发展

在外债总体规模和风险可控的基础上,允许中资企业境外债务融资,在缩小中外资企业政策差距的同时,降低了企业的融资成本,拓展了银行的业务空间,促进了中资企业及其合作银行更好地利用国际资金发展壮大。